周五（10月4日）北京時間20:30，美國勞工部發佈了9月非農就業報告，數據顯示，新增非農就業人數為25.4萬，高於市場預期的14萬，為2024年3月以來最大增幅，失業率下降至4.1%，為2024年6月以來新低，而薪資年增幅上升至4.0%，為2024年5月以來新高。這一系列數據超出市場預期，令投資者感到樂觀。
7月份非農新增就業人數從8.9萬人修正至14.4萬人；8月份非農新增就業人數從14.2萬人修正至15.9萬人。修正後，7月和8月新增就業人數合計較修正前高7.2萬人。
在主要勞動者群體中，9月份成年男性的失業率(3.7%)有所下降。成年女性(3.6%)、青少年(14.3%)、白人(3.6%)、黑人(5.7%)、亞裔(4.1%)、拉美裔(5.1%)的失業率幾乎沒有變化。
隨着這一數據的公布，市場對美聯儲降息的預期發生了顯著變化。美元指數（DXY）立即反彈60點，突破102關口。現貨黃金一分鐘暴跌18美元，黃金一分鐘暴跌18美元至2640，然後緩慢擴大跌幅。
(截圖來源：易匯通)
英鎊兌美元GBP/USD跌破1.31，日內跌0.19%。歐元兌美元EUR/USD日內跌幅達0.50%，現報1.0974。澳元兌美元AUD/USD日內跌超0.50%，現報0.6806。
美國10年期國債收益率在非農就業數據公布后達到自8月份以來的最高水平，目前報3.959%；兩年期美國國債收益率漲至3.876%。
美聯儲政策預期的改變
交易員對美聯儲未來四次會議降息幅度的預期不到100個基點。
分析師們普遍認為，強勁的非農就業數據將使得美聯儲在即將到來的會議上保持觀望態度，從而推遲降息的可能性。High Ridge Futures金屬交易總監David Meger指出：「如果市場認為美聯儲更有可能繼續維持現有利率，這將對黃金構成壓力，可能會導致金價回落。」
美國短期利率期貨下跌，因交易員在9月就非農業數據公布后預計美聯儲將減少降息。在強勁的就業數據出爐后，交易員進一步押注，美聯儲將在11月和12月堅持降息25個基點。這一變化將影響市場對美元的看法，強勁的就業數據意味着美國經濟復蘇勢頭良好，可能會削弱對黃金的需求。
分析師Dhwani Mehta指出，現階段金價的下行風險依然存在，若跌破2623美元，將可能進一步向2600美元靠攏。
地緣政治因素的影響
與此同時，中東地緣政治局勢的緊張依然在影響市場情緒。美國總統拜登周四表示，他正在考慮對伊朗採取行動，進一步加劇了市場的不確定性。Kedia Commodities的Ajay Kedia表示：「只要地緣政治風險未能緩解，金價有望維持在高位，但強勁的非農就業數據可能會削弱這一避險需求。」
綜上所述，美國9月非農就業數據的強勁表現將影響美聯儲的政策預期，短期內可能導致美元走強，而黃金面臨一定壓力。交易者需密切關注後續數據變化，以調整投資策略。
