由于美國連同其他主要能源消費國一起釋放原油戰略儲備,以及投資者擔憂歐洲重新實施冠狀病毒封鎖限制措施將削弱原油需求,國際油價周一早盤受挫大幅下跌,創7周以來新低。不過,有消息稱,如果能源消費國協調釋放戰略原油儲備,OPEC及其盟國可能會重新評估石油增產計劃,這支撐油價觸底反彈。截止美國收盤,美國WTI原油1月期貨收漲0.75美元,或0.99%,報76.37美元/桶,最高觸及77.14美元/桶,最低跌至75.13美元/桶;布倫特原油1月期貨收漲1.06美元,或1.35%,報79.43美元/桶,盤中最高觸及80.03美元/桶,最低跌至78.07美元/桶。
據知情人士透露,美國總統拜登正準備與其他一些國家一道,最早于周二宣布釋放戰略原油儲備(SPR)。這些國家可能包括中國、印度、日本和韓國,此舉將是主要石油消費國遏制能源價格飆升的史無前例行動。印度政府官員周一表示,印度成為最新一個考慮釋放石油庫存的主要消費國,可能協同美國,日本甚至中國一起緩解能源成本上漲帶來的通脹威脅。日本首相岸田文雄上周末表示,日本準備配合美國要求釋放原油戰略儲備,以打壓汽油價格。其中一位知情人士稱,局勢仍在變化,計劃可能會改變,美國正在考慮釋放逾3500萬桶石油。美國能源部代表尚未立即回復置評請求,白宮一位發言人表示,尚未就釋放問題做出決定,美國一直在與其他國家接觸,正在考慮一系列降低油價的選項。
“美國將繼續就石油供應面和價格問題向OPEC+施壓,”白宮新聞秘書珍?普薩基(JenPsaki)周一晚間表示。這位白宮官員補充說,美國已經與其他國家就石油供應問題進行了交談,同時還提到美國將繼續考慮關于原油政策的選項。另外,彭博社發布白宮經濟顧問布賴恩?迪斯(BrianDeese)的講話,他說:“預計拜登將今后數日會考慮天然氣價格問題。”此外,美國有線電視新聞網發布消息稱,近十幾名國會民主黨人正在敦促總統喬拜登通過不僅以釋放美國戰略石油儲備,還應該禁止美國石油出口來應對油價飆升。
與此同時,投資者對歐洲重新實施冠狀病毒封鎖限制措施感到擔憂,此舉將影響歐洲原油需求前景。奧地利周五成為第一個宣布全面封鎖的西歐國家,德國可能會考慮采取類似行動。德國總理安吉拉?默克爾表示,新冠病毒引發的最新一輪疫情比德國迄今已經經歷的都要糟糕,并呼吁加強限制措施以遏制病毒蔓延。此前,愛爾蘭,荷蘭和希臘政府也相繼出臺出行限制措施。此外,中國經濟數據疲弱,加大市場對原油需求面的擔憂。
道明證券分析師解釋稱,“事實上,分析表明,病毒影響流動性趨勢的能力隨著時間推移出現惡化。因此,我們仍認為能源供應存在恢復上升軌跡的傾向,特別是在今年冬天全球能源市場仍然極易受到需求沖擊影響的情況下。不過,歐洲天然氣價格上漲也可能導致人們對天然氣的需求轉換到石油和燃料,使得原油需求預期將再次上升,特別是冬天寒冷的情況下。”
針對美國聯合多國釋放原油儲備的潛在措施,有消息稱,OPEC+代表們表示,如果美國與其他國家協調釋放原油儲備,OPEC+下周(12月2日)開會時可能不得不重新考慮增加石油產量的計劃。這引發市場猜測OPEC及其盟國可能不會按計劃向市場增加供應,推動油價反彈。總部位于利雅得的國際能源論壇秘書長約瑟夫?麥克莫尼格爾(Josephmcmonigle)周一發表聲明稱,預計OPEC+能源部長將維持他們目前向市場逐步增加供應的計劃。但是在與日本外務省官員會晤后,麥克莫尼格爾表示,某些不可預見的外部因素,例如戰略儲備的釋放或歐洲的新封鎖,可能會促使OPEC+重新評估市況。
近期油價下跌“過度”,高盛分析師在上周五發布的最新報告中表示,石油市場仍處于巨大的赤字狀態。重申2021年第四季度季度85美元/桶的均值預期。事實上,赤字的規模本身就足以消化目前對油價看漲論點的不利因素,而油價下跌實際上降低了采取戰略措施的可能性。對中國經濟增長、房地產行業及其對石油需求的影響的擔憂可能是導致油價下跌的原因之一,但油價走低“超過了”這種風險。在釋放石油儲備方面,“這樣的釋放只能為結構性赤字提供短期解決方案。事實上,如果這一消息得到證實,并成功地在低交易活動的背景下令油價保持低迷到年底,這將為我們對2022年油價的預測創造明顯的上行空間。
原油市場繼續吃緊,但美國下月產量將增加。德國商業銀行表示,短期內原油市場仍然緊張,這將為油價提供支撐,但是由于頁巖油產量預計將創去年4月來新高,因此美國原油供應即將增加。上周俄羅斯、沙特及阿聯酋拒絕進一步增產。不過美國能源信息署(EIA)預測12月美國頁巖油產量將增加8.5萬桶/日至832萬桶/日,其中二疊紀盆地產量預計將增加6.7萬桶/日,創下新的單日記錄。二疊紀的頁巖油產量增長是EIA預測美國原油產量提高的主要原因,但總體而言美國原油產量仍然較低,這可能促使美國總統拜登呼吁國內石油行業提高產量。
伊朗警告重返伊核協議的窗口不會永遠對美國敞開,這給伊朗核協議談判前景帶來陰影,或緩解伊朗原油大量流入市場的憂慮,也為油價提供支撐。伊朗外交部發言人哈提卜扎德周二在記者會上表示,伊朗希望將于本月晚些時候在奧地利首都維也納重啟的伊核談判能就解除對伊制裁達成“務實和全面的協議”。如果伊核協議不能給伊朗帶來具體經濟利益,不能幫助伊朗實現對外貿易正常化,“美國應該知道這個窗口不會永遠敞開”。伊朗將帶著誠意參加伊核談判,也希望其他相關方認真參加談判。如果相關方在談判中缺乏誠意或謀求“非建設性意圖”,伊朗將予以回應。
接下來,市場參與者將關注美國石油學會(API)的每周原油庫存報告。此前截至11月12日當周,API原油庫存增加65.5萬桶至4.16億桶,前一周減少248.5萬桶,預期增加155萬桶。若庫存增加料加大油價下行壓力。此外,原油投資者將繼續關注美國聯合多國釋放原油儲備的具體舉措、最新的病毒動態、伊朗核協議會談和地緣政治緊張局勢發展以尋求短期交易機會。
美元指數
美元指數周一早盤在96.00心理關口上方橫盤整理,于紐約市場午盤后加速上揚,觸及2020年7月14日以來新高96.512,因拜登提名鮑威爾連任美聯儲主席,并提名美聯儲理事布雷納德升任為美聯儲副主席。這一消息引發市場預期美聯儲首次加息將從2022年7月提前到2022年6月,美元全線走強。
美國全國房地產經紀人協會(NAR)周一發布的數據顯示,繼9月份增長7.0%之后,10月份美國現房成屋增長0.8%,經季節調整后年率為634萬戶,市場預期為620萬戶。同時,10月份成屋價格中值為353,900美元,同比增長13.1%。美國10月成屋銷售意外增加,達到九個月來最高水平,盡管供應緊張導致房價上漲繼續讓首次購房者望房興嘆。
美聯儲主席鮑威爾周一在與美國總統喬?拜登和美聯儲副主席提名人萊爾?布雷納德一起發表講話時表示,強有力的政策措施和推廣新冠病毒疫苗為美國經濟強勁復蘇奠定基礎。我們知道通脹上升會給家庭帶來損失,美聯儲將利用其工具支持就業,同時確保通脹高企不會愈發固化。同時,布雷納德表示,在人們擔心薪水能漲到什么程度時,她將致力于打壓通脹;期待與鮑威爾合作推進經濟持久復蘇,通過共同協作,我們將看到針對于所有美國人的經濟強勁復蘇。
亞特蘭大聯儲主席博斯蒂克周一晚間接受彭博電視臺(BloombergTV)采訪時表示,加快縮減量化寬松將給我們帶來更多的選擇余地,但美國經濟仍處于新冠疫情時期;鮑威爾的連任,消除了美聯儲的不確定性,這是有幫助的;拜登對鮑威爾和布雷納德做出了“正確的選擇”;我們應該考慮執行縮減的速度;在通脹方面,預計數據將繼續強勁增長;在他繪制的2022年點陣圖中,如果合適的話,可能會提前再次加息,但也可能根據疫情如何發展而推遲加息;供應鏈限制在2022年夏季或更晚之前都不會得到解決;長期通脹預期保持穩定,表明市場對美聯儲舉措的信心沒有減弱;不相信我們需要大流行前的就業水平才能被視為最大就業。
技術分析
美國原油
日圖:保利加通道下滑,油價自下軌回升;14和20日均線看跌;隨機指標走高。
4小時圖:保利加通道下滑,油價跟隨中軌發展;14和20均線看跌;隨機指標走低。
1小時圖:保利加通道上揚,油價靠近中軌發展;14和20小時均線看漲;隨機指標走高。
綜述:預計日內油價將在75.05-78.20區間內震蕩,可嘗試高拋低吸。上方阻力關注11月23日高點76.55,突破后將上探11月22日高點77.15,然后是10月5日低點77.45和11月14日低點78.25,以及11月18日高點78.80和11月19日高點79.30;而下方支持留意9月27日高點75.70,跌破將下探11月19日低點75.05,然后是10月1日低點74.20和9月29日低點73.70,以及9月30日低點73.10和9月24日低點72.80。
布倫特原油
日圖:保利加通道下滑,油價自下軌回升;14和20日均線看跌;隨機指標走高。
4小時圖:保利加通道下滑,油價靠近中軌發展;14和20均線看跌;隨機指標走高。
1小時圖:保利加通道上揚,油價在中軌上方發展;14和20小時均線看漲;隨機指標走高。
綜述:預計日內油價將在78.00-80.65區間內震蕩,可嘗試高拋低吸。上方阻力關注11月23日高點79.60,突破將上探11月22日高點80.00,然后是11月15日低點80.65和11月18日高點81.35,以及11月11日低點81.60和11月19日高點82.20;而下方支持留意10月4日低點78.70,跌破將下探11月19日低點78.00,然后是10月1日低點77.50和9月24日低點76.85,以及9月30日低點76.50和9月15日高點76.05。
周二關注:
美國11月Markit制造業PMI初值
美國11月Markit服務業PMI初值
美國11月里士滿聯儲制造業指數
美國API每周原油庫存報告
2021-11-23