智通財經APP獲悉，知情人士透露，人工智能服務器公司超微電腦(SMCI.US)計劃在週一前向納斯達克提交合規計劃，以維持其股票市場交易資格。此前，該公司因需更多時間提交最新季度收益報告而請求延期。
超微電腦在向美國證券交易委員會提交的文件中透露，其特別委員會已完成對前審計師安永提出的初步擔憂的調查，並預計其他正在進行的工作將很快結束。
此外，該公司表示需要更多時間聘請新的會計師事務所，並準備2025年第一季度的10-Q表，這將在2024年的10-K表完成並提交後進行。
超微電腦曾在2018年8月因延遲提交財務報告被納斯達克摘牌，並在2020年1月重新上市。如果該公司被摘牌，這將是第二次。
該公司在聲明中強調，他們打算採取一切必要措施，儘快滿足納斯達克的持續上市要求。此次提交計劃的目的是爲了避免再次被摘牌，確保公司能夠在納斯達克繼續交易。
納斯達克於9月17日對超微電腦發出退市警告，給予其60天時間提交合規計劃以維持上市資格，最終提交期限爲11月16日週一。
若超微電腦的計劃獲得納斯達克批准，公司將獲得最多180天的延期提交年終報告。納斯達克要求瞭解超微電腦董事會對會計問題的調查情況、報告延遲的具體原因以及董事會的行動時間表。
在評估合規計劃時，納斯達克將考慮延遲提交的原因、即將發生的公司事件、公司財務狀況以及提交審計報告的可能性，同時也會參考外部審計師、美國證券交易委員會或其他監管機構提供的信息。
超微電腦上週表示，正在全力以赴保持在納斯達克的上市地位，並稱董事會特別委員會已完成調查，未發現不當行爲。
首席執行官Charles Liang預計公司將收到委員會的報告，但對CNBC詢問是否已收到報告，公司發言人未予迴應。
若納斯達克拒絕超微電腦的合規計劃，公司有權向聽證會小組申請舉行聽證會，以審查該決定。聽證會請求將觸發15天的退市暫停期，聽證會小組有權將截止日期延長至180天。
若委員會拒絕請求或超微電腦在獲得延期後未能提交更新的財務報表，公司仍可向納斯達克的上市委員會提出上訴，該委員會有權給予例外處理。納斯達克規定，從公司首次延期提交文件之日起，延期期限不超過360天。
超微電腦延期機會受過往違規記錄影響
一個關鍵因素可能會影響超微電腦獲取延期機會的前景，這一因素便是其過往是否曾違反美國證券交易委員會(SEC)的相關規定。據SEC披露，超微電腦在2015年至2017年間遭遇了財務不實陳述及關鍵文件延遲提交等問題，這一系列違規行爲最終導致該公司於2017年6月從納斯達克退市，歷經兩年後方得重新上市。
韋德布什證券的分析師Matt Bryson在本月初的一份報告中指出，鑑於納斯達克在評估延期必要性時，會“綜合考量公司的特定情形，包括其過往的合規記錄”，超微電腦可能面臨更大的延期難度。他給予該股票中性評級。
歷史經驗亦揭示了退市流程的漫長與複雜。超微電腦因錯過2017年年度報告的提交截止日期，雖隨後獲得延期至12月，但在2018年5月的聽證會上，其股票仍被進一步延期至當年8月，最終因未達標而退市。
短期內，超微電腦面臨更緊迫的挑戰在於客戶和供應商的潛在流失。儘管在合規問題之外，超微電腦作爲一家快速增長的企業，生產着技術行業內極受歡迎的產品，其未經審計的財報顯示，去年銷售額實現了逾一倍的增長，達到近150億美元，且資產負債表上資金充裕。華爾街預計，超微電腦2025財年的銷售額將進一步攀升至約250億美元，基於FactSet的數據。
然而，超微電腦此前表示，報告提交的延遲“已對訂單產生了一定影響”。在最近公佈的未經審計的9月季度業績中，其增長速度未及華爾街預期，同時提供的業績指引也相對有限。
業績疲軟的部分原因歸咎於超微電腦尚未獲得足夠數量的英偉達下一代芯片Blackwell供應，這引發了市場對超微電腦與其關鍵供應商關係的猜測。
對此，Melius Research分析師Ben Reitzes在本週報告中評論道：“我們認爲，超微電腦的困境對英偉達而言不構成重大威脅，儘管客戶可能直接將訂單轉向戴爾等其他公司，這可能導致短期內一兩個季度的銷售波動。”
超微電腦企業發展主管Michael Staiger在電話會議上向投資者澄清：“我們已與英偉達進行溝通，他們確認分配策略未發生任何變動。我們與英偉達保持着緊密的合作關係。”