智通財經APP獲悉，根據TrendForce集邦諮詢最新存儲器產業分析報告，受惠於位元需求成長、供需結構改善拉昇價格，加上HBM(高帶寬內存)等高附加價值產品崛起，預估DRAM(內存)及NAND Flash(閃存)產業2024年營收年增幅度將分別增加75%和77%。而2025年產業營收將持續維持成長，DRAM年增約51%、NAND Flash年增長則來到29%，營收將創歷史新高，並且推動資本支出回溫、帶動上游原料需求，只是存儲器買方成本壓力將隨之上升。
HBM興起推升DRAM營收
TrendForce集邦諮詢估計，預估受惠於DRAM均價在2024年增加53%、2025年增加35%的條件下，進一步推升2024年DRAM營收達907億美元、年增75%，2025年達1,365億美元、年增51%。
TrendForce集邦諮詢表示，4項驅動DRAM營收的因素包括HBM崛起、一般型DRAM產品世代演進、原廠資本支出限縮供給和服務器需求復甦。相較一般型DRAM，HBM除拉昇位元需求，也拉高產業平均價格。預估2024年HBM將貢獻DRAM位元出貨量5%、營收20%。
此外，DDR5和LPDDR5/5X等高附加價值產品的滲透同樣有助提高平均價格。TrendForce集邦諮詢估計，DDR5將分別貢獻2024、2025年Server DRAM位元出貨量40%、60-65%，LPDDR5/5X會貢獻2024、2025年Mobile DRAM(行動式內存)位元出貨量50%和60%。
QLC大容量Enterprise SSD、UFS助益2025年NAND Flash營收創紀錄
TrendForce集邦諮詢估計，2024年NAND Flash營收將達662億美元、年增77%;2025年在大容量QLC(四層式存儲單元) Enterprise SSD(企業級固態硬盤)崛起、智能手機採用QLC UFS(通用閃存存儲)、原廠資本支出限縮供給和服務器需求復甦等4項因素帶動下，NAND Flash營收將達786億美元、年增29%。北美CSPs(雲端服務業者)已開始在Inference AI Server(推理用人工智能服務器)大量採用QLC Enterprise SSD，尤其是大容量規格。TrendForce集邦諮詢預估，QLC將貢獻2024年NAND Flash位元出貨量20%，此比重2025年將再提升。在智能手機應用，QLC預計逐步滲透UFS市場，部分中國智能手機業者預計於2024年第四季起採用QLC UFS方案，Apple(蘋果)則預計2026年開始導入至iPhone。
DRAM、NAND Flash營收攀高將影響產業生態
TrendForce集邦諮詢表示，存儲器產業營收創紀錄下，原廠將有足夠現金流加速投資。預估2025年DRAM、NAND Flash產業資本支出分別年增25%、10%，且有機會上修。此外，存儲器生產規模提升將帶動對硅晶圓、化學品等上游原料需求，但相反的，存儲器價格上漲將增加電子產品成本，ODM/OEM(原始設計製造商/原始設備製造商)業者較難完全將成本反映在零售價上，利潤將被壓縮，終端銷量也可能受到影響，導致需求下滑。
