貝爾德已調整凱悅酒店集團（NYSE: H）的目標價，將其從之前的158美元下調至157美元，同時維持對該股票的中性評級。
此次調整是基於對公司收入和利潤預測的重新評估，特別是在其分銷部門，這是由於近期的自然災害和市場趨勢所致。
該公司在8月中旬售出奧蘭多凱悅酒店後重新修訂了凱悅的模型。然而，它指出許多其他分析師自那時起尚未更新他們的模型。2024年第三季度發生在墨西哥和加勒比地區的幾次颶風，並延續到第四季度，預計將對蘋果休閒集團（ALG）的表現產生負面影響，ALG是凱悅分銷部門的一部分。因此，更新後的貝爾德模型反映了凱悅業務這一部分的收入和利潤減少。
2024年第三季度，美國國內休閒旅遊趨勢表現疲軟。在中國，表現大致符合貝爾德的預期，8月和9月期間出現了中單位數百分比的下降。歐洲的表現符合預期或略低於預期，但凱悅的投資組合（包括一家自有酒店）可能從巴黎奧運會中獲得了超出預期的收益。
從戰略角度來看，凱悅已完成向輕資產模式的過渡，這意味著未來的資產出售將更具機會性。預計倫敦利物浦街安達仕酒店的潛在出售或重建將在2025年進行。
在其他近期新聞中，凱悅酒店集團在財務和戰略格局上取得了重大進展。公司宣布從Margo和Tom Pritzker基金會大規模購回價值2.5億美元的B類股份，這是其持續資本管理策略的一部分。這次即將完成的購回將使凱悅當前購回授權下剩餘約9.82億美元。
在分析師覆蓋方面，高盛對凱悅給予中性評級，目標價為151美元，而Jefferies、Stifel和摩根大通分別將目標價上調至152美元、151美元和164美元。花旗重申其中性立場，維持165美元的目標價。
花旗將凱悅2024年第三季度的每股盈利（EPS）預估設定為0.95美元，並將2024全年EPS預估上調至4.37美元。然而，2025財年的EPS預估已下調至4.04美元。
在其他公司新聞中，凱悅決定在其全球酒店組合中實施Oracle OPERA Cloud平台，此舉旨在標準化運營並增強數據管理。此外，凱悅一直在進行戰略調整，包括出售奧蘭多凱悅麗晶酒店和收購Standard International，這與其向輕資產業務模式過渡的策略相一致。
InvestingPro 洞察
為補充貝爾德對凱悅酒店集團（NYSE:H）的分析，來自InvestingPro的最新數據提供了額外的背景。儘管目標價下調，凱悅的財務狀況仍顯示出一些積極指標。該公司擁有令人印象深刻的毛利率，InvestingPro數據顯示，截至2024年第二季度的過去十二個月毛利率為68.06%。這一強勁的利潤率表明，即使在某些部門面臨挑戰的情況下，凱悅仍然保持著強大的定價能力和成本管理。
InvestingPro提示強調，管理層一直在積極回購股份，這與文章中提到凱悅達到全年股東資本回報目標相一致。這一策略通常表明管理層對公司價值和未來前景充滿信心。
此外，相對於近期盈利增長，凱悅的市盈率較低，截至2024年第二季度的過去十二個月PEG比率為0.13。儘管最近目標價有所調整，但這一指標可能表明，考慮到其增長前景，該股票可能被低估。
對於尋求更全面分析的投資者，InvestingPro為凱悅酒店集團提供了11個額外的提示，可以更深入地了解公司的財務健康狀況和市場地位。
此文章由人工智能協助翻譯。更多資訊，請參閱我們的使用條款。