24K99訊 周四(1月6日)歐洲交易時段，貴金屬市場跌勢進一步擴大，黃金跌破1800后直逼1790支撐，白銀跌幅接近3%，由于美聯儲會議紀要鷹派程度超出預期，國債收益率跳漲，這對金銀來說無疑是一個巨大利空。目前投資者下一焦點轉向周五的美國非農就業報告。
周四歐市盤中，現貨黃金跌勢進一步加速，在跌破1800關口后進一步走低，最低觸及1793美元，逼近1790關鍵支撐。
與此同時，白銀跌勢更為猛烈，現貨白銀跌近3%，最低觸及22.14美元/盎司，COMEX期銀日內跌超4%，現報22.185美元/盎司。
美股白銀股盤前齊跌，Fortuna Silver(NYSE:FSM)跌4.35%，First Majestic(NYSE:AG)跌超3%，泛美白銀(NASDAQ:PAAS)跌2.77%，Silvercorp Metals(TSX:SVM)(NYSE:SVM)跌2.46%。
分析指出，金銀最新一輪下跌的背后，導火索仍是鷹派美聯儲會議紀要的進一步發酵。在美聯儲12月會議記錄暗示要加快加息以抑制高通脹后，美債收益率小升。
美聯儲周三公布上月議息會議記錄，顯示決策官員預期，2022年將會加息3次，每次加幅為0.25%，2023年進一步加息3次，2024再上調利率兩次。美聯儲可能提前加息，加息速度或更快，縮表速度可以超過此前一輪縮表周期。
美聯儲目前的資產負債表規模高達8.76萬億美元，市場關注何時展開縮表行動。在2015年最后一個周期當中，聯儲在首次加息后等待了兩年，其后才縮減資產負債表。
在會議記錄公布后，周三聯邦基金利率期貨走勢顯示，市場預期美聯儲在3月會議上加息25個基點的可能性約為80%。而分析師原本認為5月或6月的可能性更大。利率期貨走勢還暗示，美聯儲將在2022年加息三次。
“這是新聞。這比預期的更加鷹派。這種鷹派轉變可能會給股市和債市帶來問題。市場應對這種新轉變可能會有困難。”Lenox Wealth Advisors首席投資官David Carter表示。
他補充稱,“表明美聯儲非常擔憂通脹的跡象，可能很快會形成這樣一種看法，即美聯儲將在2022年大規模收緊政策。”
美聯儲官員比預期更加鷹派的觀點推高了美國公債收益率。10年期美債收益率周四保持在1.6929%的高位，僅略低于周三收盤時的1.7030%。
美國指標10年期公債收益率升至2021年4月以來最高，增加了持有黃金的機會成本。
與此同時，進入歐市后，歐元區主權公債收益率周四跳升至波段新高，同時投資者加大了對歐洲央行加息的預期。
美國加息的預期升溫波及到了歐洲市場。涵蓋到歐洲央行10月會議的貨幣市場期貨顯示，升息10個基點幾乎已完全反映在價格之中。市場還預期到12月升息15個基點，周三的預期為13個基點左右
更令人意外的是，美國2022年四次加息25個基點的風險已迅速升高，外匯交易員正為此做對沖。
一些投資者將黃金視為對沖通脹上升的工具，但黃金對美國利率上升高度敏感，因其會增加持有黃金的機會成本。
“市場必須關注的最終目標是美聯儲在未來會帶來多少意外，”SPI資產管理公司的管理合伙人Stephen Innes說。“如果美聯儲出人意料地再加一次息，那對金市來說確實是負面的。”
在美聯儲會議紀要后，黃金市場的下一焦點已經轉向美國12月非農就業報告。市場預計美國12月非農就業人數將增加40萬，幾乎將是11月讀數的兩倍。
在此之前，周三稍早公布的ADP全美就業報告顯示，美國12月民間部門就業崗位增幅比預期多出一倍，可能提高對周五將公布的非農就業數據的預期。
“如果就業報告強勁，黃金肯定會走低。”Innes說。
凱投宏觀資深美國經濟學家Michael Pearce周二發布報告表示：“雖然奧密克戎變種株快速傳染引起混亂，但時間點偏晚，無法對12月非農就業數據產生太大影響，我們估計12月非農新增就業35萬人，數據很健康。但是1月份非農就業數據就會出現大幅影響，因為被要求隔離的人數相當龐大。”