由于歐洲和美國新增病例數持續攀升加劇了市場對原油需求前景的擔憂,同時OPEC原油產量上升和美國貝克休斯活躍鉆機數連續七周增加,加劇了原油供應過剩的擔憂,國際油價上周五擴大其自10月下旬以來的跌勢,創4個半月以來最低收盤價,即便科威特表示將支持OPEC關于原油減產的任何決定的消息為原油價格提供了一些喘息的機會。截止美國收盤,美國WTI原油12月期貨收跌0.51美元,或1.41%,報35.63美元/桶,最高觸及36.58美元/桶,最低跌至35.19美元/桶;布倫特原油1月期貨收跌0.34美元,或0.89%,報37.77美元/桶,盤中最高觸及38.65美元/桶,最低跌至37.36美元/桶。
第二波新冠肺炎疫情在冬季來臨前肆虐歐洲,為應對來勢兇猛的第二波疫情,歐洲各國紛紛采取了“封鎖”措施。英國首相鮑里斯?約翰遜宣布英格蘭地區自11月5日起開始實施第二次全面“封鎖”,直至12月2日結束。同日,奧地利總理庫爾茨宣布奧地利將從11月3日起再次實施全國“封鎖”措施。同時希臘總理米佐塔基斯宣布該國首都雅典和其他主要城市將實施局部“封鎖”一個月,夜間宵禁也將擴大至全國。據不完全統計,目前已至少有德國、法國、愛爾蘭、意大利、西班牙、捷克、比利時、英國(英格蘭)、奧地利、希臘、荷蘭、波蘭等十二個歐洲國家為遏制疫情宣布了“封鎖”令。
美國也面臨病例激增的問題,單日新增病例數刷新紀錄。據美國《大西洋月刊》追蹤全美疫情項目的最新數據顯示,上周全美新增確診病例數首次超過50萬例,單周增長規模創下疫情暴發以來新紀錄,幾乎所有州都在經歷"激增潮"。美國紐約州州長安德魯?庫默周末宣布,大部分自外州抵達紐約州的人必須隔離至少三天,還要提供新冠病毒檢測結果呈陰性的證明,才能解除隔離。
隨著全球各地進入新的防疫封鎖,可能會扼殺羽翼未滿的經濟復蘇,市場對經濟復蘇的預期已經惡化,這勢必會對原油需求前景構成重大沖擊。
同時,OPEC10月原油產量上升也給油價施壓。據路透社周五調查顯示,OPEC10月原油日產量增加21萬桶,因利比亞和伊拉克增產。受OPEC+減產約束的OPEC成員國在10月份遵守了101%的減產承諾,與9月份相比相對穩定。阿聯酋的日供給量為OPEC最大降幅,為10萬桶,以彌補8月產量超出配額的影響。沙特阿拉伯保持10月份原油供應穩定在每天900萬桶。
此外,利比亞方面表示下個月原油產量將提高至100萬桶/日,增產速度遠超市場預期也增加了原油供應過剩的擔憂。利比亞國家原油公司總裁薩納拉周五表示,利比亞原油產量為80萬桶/日,原油產量將在下個月達到100萬桶/日,希望能在2021年初達到130萬桶/日,有信心原油產量將在2021年底達到160萬桶/日。
美國頁巖油氣開采活動出現回升跡象,這也為油價構成壓力。活躍鉆機數是衡量未來供應的一個指標。美國油服公司貝克休斯(BakerHughes)最新數據顯示,截至10月30日當周,原油鉆井總數增加10座至221座,連續六周增加,預期為211座;天然氣鉆井總數減少1座至為72座,預期為73座;原油和天然氣鉆井平臺總數增加9座,至296座,預期為285座。美國鉆井公司連續七周增加美國原油和天然氣鉆井數,升至5月份以來最高水平,隨著原油價格企穩,業界預計鉆井公司重開鉆井的勢頭將更加強勁。
雖然科威特將支持OPEC關于原油減產的任何決定的消息為原油價格提供了一些喘息的機會。但對于俄羅斯和沙特阿拉伯將目前每日770萬桶的減產延長至明年的想法,產油國意見不一,這進一步打壓了油價。伊拉克原油部長伊赫?阿卜杜勒?賈巴爾?伊斯梅爾在當地媒體上表示,他們將支持OPEC及其盟友對未來原油產量政策的任何決定。他否認了路透社的報道,稱伊拉克和其他國家正在討論是否應該將現有的減產推遲到2021年。OPEC和其俄羅斯等盟友組成的OPEC+聯盟定于11月30日和12月1日舉行政策會議。
美元指數
美元指數上周五早盤自93.94水平回調至93.613低點后再度走高,繼續上揚,觸及94.039高點,接近此前的一個月新高94.064,因美國大選的不確定性和美股走低刺激美元的避險需求,同時樂觀的美國經濟數據和月末倉位調整也推高了美元。
蒙特利爾銀行外匯策略全球主管GregAnderson表示,上周美元創下一個多月來的最佳單周表現,這很可能是對選舉的擔憂,盡管大選已經在我們的日歷上停留很長時間了。本周結果的可能性似乎沒有太大變化,但有可能是一些人在最后一刻軋平了保留的頭寸,這令美元保持堅挺。
密歇根大學周五公布的調查報告顯示,美國10月消費者信心指數終值從9月份80.4升至81.8,為3月以來新高,好于市場預期和此前的81.2。同時現狀指數由87.8降至85.9,而消費者預期指數則由75.6升至79.2。密歇根大學消費調查首席經濟學家理查德?科廷(RichardCurtin)評論數據稱:“與上半月相比消費者信心幾乎保持不變,但這種穩定的錯覺是由恐懼產生的;不斷上升的病毒感染率和死亡率引發了人們的恐懼,并將在下周大選之后的很長一段時間內持續,有可能永久改變經濟政治格局;恢復樂觀需要在抗疫方面取得進展,并減輕其對家庭、企業和地方政府的不平衡影響。”
美國經濟分析局周五公布的數據顯示,繼8月份萎縮2.5%之后,9月份美國個人收入環比增長0.9%,好于市場預期的增長0.4%。同時9月個人支出增長1.4%,超過分析師預計的1%。9月個人收入和個人支出好于預期,但9月失業救濟變化仍影響收入狀況,薪資水平卻重新失去上升動能。
此外,美國經濟分析局公布的9月份個人消費支出(PCE)價格指數環比上漲0.2%,同比增幅從8月的1.3%升至1.4%,8月數據修正前為1.4%。而美聯儲青睞的核心個人消費價格指數(PCE)在9月份從8月的1.4%升至1.5%,但沒有達到分析師預期的1.7%,而按月計算,核心個人消費價格指數為0.2%。
技術分析
美國原油
日圖:保利加通道擴散,油價緊隨下軌發展;14和20日均線看跌;隨機指標在超賣區走低。
4小時圖:保利加通道下滑,油價回升至下軌上方;14和20均線看跌;隨機指標轉向走高。
1小時圖:保利加通道下滑,油價回升至下軌上方;14和20小時均線看跌;隨機指標震蕩走高。
綜述:預計日內油價將在33.60-35.70區間內震蕩,可嘗試高拋低吸。上方阻力關注10月30日低點35.20,突破后將上探6月1日高點35.70,然后是10月30日高點36.60和10月28日低點36.95,以及10月29日高點37.70和10月27日低點38.50;而下方支持留意34.00心理關口,跌破將下探11月2日低點33.60,然后是5月21日低點33.25和5月25日低點32.70,以及5月29日低點32.35和5月28日低點31.30。
布倫特原油
日圖:保利加通道擴散,油價在下軌下方發展;14和20日均線看跌;隨機指標在超賣區走低。
4小時圖:保利加通道下滑,油價暫企穩于下軌;14和20均線看跌;隨機指標走低。
1小時圖:保利加通道下滑,油價在下軌下方發展;14小時均線看跌;隨機指標走低。
綜述:預計日內油價將在35.20-37.40區間內震蕩,可嘗試高拋低吸。上方阻力關注6月15日低點37.20,突破將上探10月30日低點37.40,然后是10月30日高點38.65和10月29日高點39.40,以及10月1日低點39.90和10月26日低點40.20;而下方支持留意5月22日高點36.20,跌破將下探5月21日低點35.70,然后是5月26日低點35.20和5月29日低點34.80,以及5月27日低點33.95和5月28日低點33.60。
周一關注:
美國10月Markit制造業PMI終值
美國10月ISM制造業PMI
美國9月營建支出
2020-11-02