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富瑞:重申領展房產基金(00823)“買入”評級 目標價升至42港元

發布 2024-5-30 下午02:10
© Reuters.  富瑞:重申領展房產基金(00823)“買入”評級 目標價升至42港元

智通財經APP獲悉,富瑞發佈研究報告稱,略微上調領展房產基金(00823)目標價2.43%,從41港元至42港元,預計2025年財度每單位分派(DPU)增1%-2%,主要受益於收購七寶萬科廣場,儘管預計續租租金調整率仍是低單位數,評級重申“買入”。

該行預計,領展有信心將借貸成本維持在4%以下(2024財年約3.78%)。公司將考慮多種選擇來控制資金成本,例如擴大人民幣債務。公司管理層的指引表明,2025財年續租租金調整率持平至低個位數。有了七寶新資產,DPU前景相對穩定,預計2025財年爲2.69港元,股息率爲7.8%。相比於九龍倉置業(01997)及恆隆地產(00101),領展仍是富瑞偏好。

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