智通財經APP獲悉，根據美國證券交易委員會(SEC)披露，華爾街大行花旗集團(CITIGROUP INC)遞交了截至2024年3月31日的第一季度美股持倉報告(13F)。
統計數據顯示，花旗第一季度持倉總市值達到約1520億美元，上一季度持倉總市值則約爲1420億美元，市值環比增長約7%。數據顯示，花旗在第一季度的持倉組合中新增了345只個股，增持了3120只個股。同時，該機構減持1644只個股，清倉410只個股。其中，前十大持倉標的佔花旗美股總市值的23.82%，反映出花旗前十大持倉的總計權重相對較高。
在花旗第一季度的前十大重倉標的之中，大部分被花旗增持，獲得花旗增持的均爲美國大型科技巨頭。其中，微軟(MSFT.US)、英偉達(NVDA.US)以及蘋果(AAPL.US)獲得花旗大幅增持，其中AI芯片領域的絕對霸主英偉達獲花旗加倉近18%，微軟與蘋果的加倉幅度均超過10%。從花旗前十大持倉變化能夠看出，長期聚焦於指數ETF的華爾街大行花旗罕見追風全球股市炒作熱點，該機構正在追逐這股自2023年以來全球股票市場圍繞AI的投資熱潮。
具體來看，納斯達克100指數ETF看跌期權(QQQ.US,PUT)位列花旗第一大持倉標的，持倉約1553萬股，持倉市值約爲69億美元，佔投資組合比例爲4.53%，較上季度的持倉數量大幅減少29.34%。
羅素2000指數ETF看跌期權(IWM.US,PUT)位列花旗第二大持倉標的，持倉約3128萬股，持倉市值約爲66億美元，佔投資組合比例爲4.32%，較上季度的持倉數量減少5.06%。
納斯達克100指數ETF看漲期權(QQQ.US,CALL)位列位列第三大持倉，持倉約1067萬股，持倉市值約爲47億美元，佔投資組合比例爲3.11%，較上季度的持倉數量減少8.90%。
微軟(MSFT.US)位列第四，持倉約852萬股，持倉市值約爲36億美元，佔投資組合比例爲2.35%，持倉數量較上季度增加16.99%。
英偉達(NVDA.US)位列第五，持倉約390萬股，持倉市值約爲35億美元，佔投資組合比例爲2.31%，持倉數量較上季度增加17.52%。
前十大重倉股中，排名6-10的標的分別是：蘋果(AAPL.US)、羅素2000指數ETF看漲期權(IWM.US,CALL)、亞馬遜(AMZN.US)、標普500指數ETF看跌期權(SPY.US,PUT)以及高收益率公司債券ETF看跌期權(HYG.US,PUT)。其中，除科技巨頭蘋果與亞馬遜獲花旗增持外，其他標的均被大幅減持，高收益率公司債券ETF看跌期權減持比例接近47%。
值得注意的是，花旗第一季度在大幅度減持指數型ETF看跌期權的同時，也在不斷減持指數型ETF的看漲期權，這一操作一般被稱爲“賣出跨式期權策略”，這一策略反映出投資者對股票未來價格的預期，即認爲股票價格在期權到期之前不會有太大的波動，或者保持在一個相對穩定的區間內箱體震盪。這種策略通常在市場預期波動性較低的時候使用，如果股票價格大幅波動，無論是上漲還是下跌，賣出跨式期權策略都可能帶來巨大損失。
花旗集團在第一季度對於微軟、英偉達、蘋果以及亞馬遜的加倉操作在第一季度可謂得到豐厚回報，除了蘋果，這些科技巨頭在第一季度股價均有所上漲。其中，在無與倫比的強勁業績推動下，英偉達股價在第一季度漲幅高達驚人的80%，最新業績證明，英偉達仍然爲全球AI領域當之無愧的“最強賣鏟人”，靠着在AI芯片領域高達90%的份額以及AI訓練/推理等高性能計算領域全球首選的軟硬件協同系統——CUDA運算平臺，英偉達可謂乘着全球企業佈局AI的前所未有熱潮瘋狂吸金。花旗在一份研報中予以英偉達的12個月目標價高達1030美元，意味着英偉達股價的潛在上行空間還有約13%。
依靠OpenAI大股東的身份，微軟將OpenAI引以爲傲的GPT-4 AI大模型嵌入旗下Office系列等多個旗艦應用軟件以及微軟Azure雲平臺，一舉成爲全球範圍內AI應用端的絕對領軍者，業績與股價自2023年以來不斷增長。微軟在第一季度股價表現同樣非常出色，漲幅接近15%，且市值高達3萬億美元，微軟市值已經全面超越蘋果，一舉成爲全球“新晉股王”。
從持倉比例變化來看，花旗第一季度前五大買入標的分別是：英偉達、微軟、新興市場ETF看漲期權(EEM.US,CALL)、英偉達看漲期權、英偉達看跌期權。值得注意的是，花旗不僅大舉加持英偉達，還順帶買入了英偉達看漲期權以及看跌期權，不僅尋求能夠獲得上漲帶來的利潤，還力爭在英偉達股價下跌時提供下行對沖。
此外，多數科技股獲花旗加倉，特斯拉(TSLA.US)第一季度獲花旗加倉約14%，谷歌(GOOGL.US)、博通(AVGO.US)與Meta(META.US)也獲小幅加倉，英偉達在PC與AI芯片領域的最大競爭對手AMD(AMD.US)則獲得花旗加倉48%，倉位排名在第一季度升至第27位。目前全力進軍AI PC市場的智能手機芯片領域領導者高通(QCOM.US)也獲花旗大幅加倉，第一季度大舉增持約66%，倉位排名升至第36位。
花旗在第一季度的前五大賣出標的分別爲：納斯達克100指數ETF看跌期權、高收益率公司債券ETF看跌期權、標普500指數ETF看跌期權、羅素2000指數ETF看漲期權以及標普500指數ETF看漲期權。
