智通財經APP獲悉，美國訪問量最大的房地產網站之一Zillow(Z.US)的一位神祕投資者似乎從2023年10月底開始押注Zillow看漲期權，估測總計已獲利約3900萬美元，該神祕投資者還將其中一部分的獲利押注於2023年美國房地產市場的復甦趨勢將在2024年持續。
據瞭解，10月25日買回的看漲期權使持有人能夠以45美元的價格購買約340萬股股票，隨着Zillow股價在去年最後兩個月飆升約60%，看漲期權的價值大幅躍升。週二，在期權價值總計上漲525%之後，買家似乎已經將這些期權全部賣出，並接回了5月份到期的看漲期權，這些看漲期權將允許該買家以每股65美元的價格買回510萬股。有數據顯示，該投資者的這筆新的交易是基於對Zillow股價進一步上漲12%的預期。
因此，這筆神祕交易的操作者原先是以低價買入的期權，隨着Zillow股價的顯著上漲，這些期權的價值大幅增加。在實現這一顯著收益後，投資者賣出了原有期權，並再次買入新的看漲期權，預期Zillow股價將繼續上升。這筆交易堪稱教科書式的“期權交易策略”，通過利用宏觀市場的動向趨勢和價格波動來獲取高額回報。
股價方面，自最初這項期權交易以來，Zillow股價已從38美元左右躍升至58美元左右，這是美國住宅房地產市場普遍反彈的一部分，金融市場對美國抵押貸款利率已見頂的樂觀情緒以及美聯儲降息預期升溫。如果美聯儲在今年上半年就開始下調基準貸款利率，抵押貸款利率下跌速度可能更加迅速，購房規模可能快速增加。
統計數據顯示，待售房屋的供應量不足導致美國房價2023年下半年持續上漲，根據標準普爾凱斯席勒住房價格指數的數據，2023年10月全美住房價格較2022年10月上漲了4.8%，爲連續九個月上漲。這一增幅超過了9月份的4%年增長率，標誌着2023年最強勁的漲幅。
標普道瓊斯指數的大宗商品、房地產及數字資產負責人布Brian Luke在一份聲明中表示：“房價可能繼續走高，尤其是隨着按揭利率下滑和美聯儲趨向於更爲寬鬆的政策立場，業主們可能會看到更多的資產升值。”
來自Susquehanna International Group的衍生品策略聯席主管克里斯•墨菲(Chris Murphy)表示:“這筆Zillow期權交易的操作者可謂是一個大贏家。”“儘管這名投資者已經通過期權實現鉅額獲利，但他們似乎仍看好該股未來的上漲前景。”
公開資料顯示，Zillow Group是一家專注於美國房地產領域的線上房地產交易公司，主要提供買賣、租賃和融資房產的服務。它是美國訪問量最大的房地產網站之一，爲用戶提供了即時體驗，使他們能夠以透明和幾乎無縫的方式進行房產交易。Zillow Group通過技術與頂尖服務相結合，與房地產經紀人、經紀公司、建築商、物業管理公司和房東合作，幫助他們實現成功。
更多的交易細節則顯示:
在2月16日到期的45美元看漲期權中，這位Trader賣出了34200份，粗略統計獲利約4690萬美元。
該期權似乎是在10月25日開倉，當時35800份期權以750萬美元被溢價買入。
這筆交易的淨利潤高達3900萬美元。
隨後，這位神祕的投資者用一半多一點的獲利買入51,200份5月17日到期的65美元看漲期權合約。這些新的期權將在5月到期，使投資者有權以每股65美元的價格購買510萬股Zillow股票。表明這位神祕投資者對Zillow股價未來上漲保持樂觀態度。
新倉位押注該公司的C類股(Zillow-C)將從週二的約58美元再上漲大約12%。
這一交易將Zillow的看漲合約總量推高至9.7萬份，而20日平均水平爲9900份。