智通財經APP獲悉，12月25日，天風國際分析師郭明錤發文稱，2024年Vision Pro出貨預估約50萬部。目前Vision Pro已量產，預計在2024年1月首周開始大量出貨。根據目前的大量出貨時程，Apple(AAPL.US)最有可能將在明年1月底或2月初發售Vision Pro。
郭明錤表示，Android手機本波庫存回補始於5–7月。華爲於8月底推出Mate 60 Pro後，因需求優於預期故增加採購零組件，逼迫競爭對手需跟進以確保有足夠零組件，進而推升庫存回補力道。本次庫存回補至約2024年1月結束，需注意庫存回補力道強勁易給人需求結構改善的錯覺。
與市場普遍樂觀看待2024年Android手機需求的看法略有不同，郭明錤建議投資人關注是否重演PC與TV在2–3Q23庫存回補後但後續需求仍無改善。庫存回補後的真實需求/訂單變化將影響上游半導體與AI手機相關股票的交易氣氛。
此外，郭明錤認爲，AI裝置/PC/手機爲未來數年換機需求關鍵。從建立用戶對AI裝置認知、建立使用者行爲與支援第三方開發商的角度，在相關業者中 (作業系統、軟體服務、終端品牌、處理器與零組件)，作業系統業者對AI裝置趨勢的影響力最大。2024年AI裝置的主流硬體規格將包括內建7–10B LLM (用於推理)、40–50 TOPS的AI算力、10–20 token/s或以上的推理速度、8–16GB或以上的DRAM等。投資機會來自上述主流規格所創造的使用者體驗之驗證與帶動之規格升級。
可預期所有相關業者均會將AI PC/手機作爲2024年的宣傳重點，故2024年所有的電子產品展會均有可能出現AI PC/手機的相關廠商股價之催化劑，包括CES (1月)、MWC (2月)、WWDC (6月)、Computex (6月)、Google I/O (5月)、Apple新iPhone發佈會 (9月)、IFA (9月)、Apple新Mac發佈會 (4Q)、微軟新品發佈會 (2H)、與各主要品牌的新品發佈會等。