大和:上調中國財險(02328)評級至“買入” 目標價升至12港元

發布 2023-9-5 下午02:09
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智通財經APP獲悉,大和發布研究報告稱,基于GGM,將中國財險(02328)目標價上調4%,由11.5港元升至12港元,並將評級從“跑贏大市”上調至“買入”,因爲現在預測承銷股本回報率較高,並且盈利可見性提升。另將2023-25年盈利預測上調1%-4%。

報告中稱,財險綜合成本比率(CoR)目前處于持續改善的軌道上,集團管理層認爲,由于通過非貨幣服務向客戶提供了嚴格的風險防範措施,因此自然災害對集團的影響將會下降。此外,在目前市場份額的監管下,大和預計車險競爭格局將會改善。

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