智通財經APP獲悉,MoffettNathanson分析師Michael Nathanson將迪士尼(DIS.US)目標價由165美元下調至150美元,並維持對該股“中性”評級。
分析師表示,他根據奈飛目前的股價和估值倍數,再加上迪士尼處于“長期穩定狀態”的直面消費者業務的利潤率、流媒體營收以及息稅折舊攤銷前利潤(EBITDA)的綜合考慮,給予了迪士尼較市場溢價10%的目標價。
分析師預計,迪士尼流媒體利潤率將穩定在15%左右。此外,分析師指出,流媒體平台似乎已經無法單憑對未來用戶增長的預測而令股價走高。