智通財經APP獲悉，瑞銀目前將碧桂園服務（06098）目標價由48.1上調至65.6港元，評級重申“買入”。
瑞銀髮表研究報告表示，碧桂園服務上半年淨利潤同比增長61%至13.15億元人民幣，高出瑞銀預測23%，同時高於公司之前發佈的盈利指引，瑞銀認爲主要是受惠上半年整體收入同比增長78%的提振，特別是社區增值服務同比增長達96%，另外上半年銷售、一般及行政指出得到改善，因此瑞銀將公司2020至2022年盈利預測上調21%至45%，以反映公司上半年表現強勁及公司的長期增長能力的利好，估計2019至2022年的淨利年複合增長將達51%，目標價由48.1港元升至65.6港元，評級爲“買入”，重申該公司爲行業首選。
瑞銀指出上半年公司新增6100萬平方米的合約面積，同比增長28%，並有3500萬平方米是來自第三方合約，而去年同期僅爲2500萬平方米，相信公司在獲取第三方合約方面擁有優勢，而在下沉城市方面同時具備較強的價格定位以及議價權，同時擁有較多的市場整合空間。
另外上半年公司來自社區增值服務的收入同比增長96%至6.03億元，毛利率由去年同期的62.8%擴大至65.9%，估計增長趨勢將會繼續維持，考慮到公司管理組合的龐大體量，行業將會進一步加快整合，預計將對公司產生利好。