智通財經APP獲悉，交銀國際目前將華潤電力(00836)目標價由13.2港元上調至13.25港元，評級維持“買入”。
交銀國際發表研究報告表示，華潤電力 2020 年上半年核心盈利同比增長 12.7%至 45 億元，高出交銀國際預期5%，受益於來自合營、聯營企業收入貢獻高於預期的利好以及較好的成本優化管控。公司整體業務發展在上半年受到公共衛生事件的影響有所放緩；交銀國際認爲，公司下半年發展將隨着國內公共衛生事件的好轉而提速，預計華潤的總裝機容量在2020 年底將上升 7.2% 至 43292兆瓦。
交銀預計華潤 2020 年的總體售電量將提升 8.4%至 16.17萬吉瓦時，因此維持對公司全年售電毛差改善 19.9%的預期。經調整公司經營性數據後，交銀國際分別上調2020/21 年的核心盈利4.8%、1.7%至 59 億、79 億元；同時將華潤電力目標價從13.2港元略上調0.4%至13.25港元，維持“買入”評級，考慮到未來穩定的盈利增長、新能源裝機佔比較高將給平均電價提供更多緩衝，交銀國際預測公司今年6.3%的股息率對市場依然具有吸引力。