智通財經APP獲悉,大和目前將信義光能(00968)目標價由8.6港元上調至10.2港元,同時評級由“持有”升至“跑贏大市”。
大和發佈研究報告表示,信義光能上半年淨利潤同比增長48%,主要得益於目前光伏玻璃價格的提升以及生產成本下降所推動。大和指出目前由於海外市場需求的下行,第二季度公司光伏玻璃平均售價下跌17%,但在國內需求看漲的情況下,公司在過去一週售價首次實現上漲,增長8%,預期市場需求的增長將繼續支撐公司下半年平均售價的提升,另外由於相關原材料成本的降低,大和預計信義光能的毛利率仍將有上升空間。
大和指出,目前國家有可能頒佈通過發行債券來支付延遲補貼的政策,這一政策如果推出,將有效緩解太陽能發電場的補貼延期問題,考慮到衆多積極因素,大和目前將信義光能2020至2022年每股盈利預測調高10%至15%,目標價相應由8.6港元上調至10.2港元。