鋅鎳：鋅震蕩偏強，鎳短線做多；
周一晚間滬鋅主力合約較前一交易日上漲0.87%，供給端，國內鋅精礦加工費上行，進口鋅精礦盈利窗口持續打開，10月國內鋅供給或上行。而海外隨着氣溫下降，能源需求增加，能源危機或加重，鋅煉廠存在進一步減產的可能性。需求端，短期市場或炒作一波二十大政策預期，但實際需求難以在短時間內提振。庫存方面，鋅整體庫存下降速度較快，且國慶累庫不及預期。綜合來看短線鋅價偏強震蕩概率較高。
周一晚間滬鎳主力合約較前一交易日上漲3.44%。短期來看LME關於俄羅斯金屬交易禁令問題仍然會對市場產生擾動，消息面對鎳價有支撐。基本面方面，供給相對充裕，10月不鏽鋼排產量繼續增加，新能源需求高速增長趨勢未改，鎳短期供需雙強，庫存偏低。短線對鎳保持多頭持倉，上方20萬是重要壓力位。關注LME俄羅斯金屬禁令討論的進展。
貴金屬：美元指數上行 金銀仍承壓；
周一晚間，COMEX黃金期貨下跌2%報1675.2美元/盎司，COMEX白銀期貨下跌3.2%報19.615美元/盎司。國內夜盤方面，滬金2212主力合約報391.92元/克，下跌0.71%；滬銀2212主力合約報4534元/千克，下跌0.35%。周一晚間，美元指數再度上行，金銀均下跌。9月非農報告顯示，美國9月失業率回到歷史低位，疊加美聯儲官員近期發言基本均維持鷹派，市場加息預期整體仍在加強。不過非農報告中多行業就業人數錄得凈減少，或預示市場就業需求已在回落。OPEC+宣布自11月起大幅減產200萬桶/日，油價出現大幅抬升，俄烏局勢再度成為市場焦點，市場避險情緒上行，後續衝突仍有進一步發酵的可能，對貴金屬有一定支撐。然而美元指數易上難下，10年期美債利率後續或隨着衰退預期上行放緩，貴金屬價格短期內或繼續維持底部震蕩，趨勢性上行需要等待。
花生：雨雪天氣影響 花生上貨量有限；
國慶假期后的第一個交易日，花生期貨明顯上揚。主力合約PK2301高位開盤，收11176，較上一交易日漲3.79%，增倉1萬手，持倉15萬手。由於節日期間花生產區普遍降雨，東北局部產區甚至降雪，新米整體上貨量有限，上市進度或將推遲。目前已經上市的含水量較低的新米受到支撐，價格偏強運行。據卓創資訊，河南駐馬店正陽西嚴店麥茬通貨米收購參考5.20元/斤，8個篩上精米參考5.70元/斤，7-8參考5.25元/斤。操作建議偏多思路對待。
蘋果：集中收購 蘋果增倉下行；
國慶假期后的第一個交易日，蘋果期貨大幅向下。主力合約AP2301震蕩下行，收8054，跌幅2.41%，增倉1萬手，持倉20萬手。山東煙台棲霞臧家莊冷庫開始收購新季晚熟富士，據卓創資訊，，90#以上一二級片紅果4.0元/斤。80#以上一二級片紅果3.8元/斤。畢郭市場晚熟富士上貨量增加，客商面對當前較大的上貨量，承擔風險的意願不強，採購心態偏謹慎。批發市場反饋出現禁止出入情況，檔口以儘快出貨為主，主流成交價格有所下滑。預計短期內蘋果或弱勢難改，操作建議偏空思路對待。
玉米:俄烏局勢反覆 提振穀物市場；
周一夜盤大連玉米期貨上漲，主力C2301報2822元/噸，較上日結算價漲1.4%，CBOT美玉米收於697美分，漲2.45%，因俄烏局勢反覆，市場擔憂影響黑海地區穀物出口。現貨方面，據匯易網，南北港口玉米價格窄幅震蕩，北方港口糧商自行集港為主，二等收購2730-2750元/噸，廣東蛇口新糧散船2920-2940元/噸，較昨日上調10元/噸，集裝箱一級玉米報價3000-3020元/噸，東北深加工企業掛牌價格區域小幅回調，黑龍江深加工主流收購2630-2700元/噸，吉林深加工主流收購2600元/噸左右，內蒙古主流收購2640-2730元/噸，遼寧主流收購2600-2700元/噸，華北深加工玉米價格表現堅挺。對於後市，偏長期視角來看，本市場年度玉米產量持平或略減，而國內養殖利潤修復將促進飼料需求的回升，年度平衡表或維持緊平衡的格局，而短期國內陳糧庫存逐步消耗，市場關注點集中在新舊糧對接及新糧開秤價，隨着糧作上市推進，整體供應趨於寬鬆，而貿易商經過前兩年行情波動后收糧心態偏向謹慎，預計玉米市場短期偏弱震蕩，但中長期支撐仍存。操作上，逢低買入。
生豬:短期供應偏緊 期現貨上漲；
周一生豬跳空上漲，主力LH2301暫報23695元，較上日結算價漲5.62%，現貨方面，據匯易網，河南主流生豬報價25.6元/公斤-26.1元/公斤，較昨日持平；山東報價26.1元/公斤-26.7元/公斤，較昨日持平；目前養殖場出欄減少，加上散戶看漲繼續壓欄，使得供應階段性減少。同時，較高的肥標豬價差也利於養殖二次育肥及壓欄，進一步減少了生豬有效供應。往後期來看，根據領先6個月的仔豬出生數據推算，10月開始可出欄標豬將逐步回升，同時，消費端亦進入季節性的上升階段，按照往年正常的消費的季節性增幅推算，出欄增量或略小於消費的增幅，使得整體供應處於緊平衡格局。不過，由於今年經濟形勢偏弱及疫情反覆抑制戶外消費，今年季節性強度能否達到往年的水平仍存不確定性，此外，由於9月下半段以來二次育肥仍然處於較為活躍的狀態，這一方面縮減了短期的供應，但另一方面增加了未來11、12月的供應能力，這或壓制未來旺季價格的上漲空間。市場處於強現實弱預期組合，盤面波動加巨增加單邊操作難度，價差來看，LH2211合約仍有一定貼水，期現貨回歸或使得LH11-01價差仍有走高空間。操作上，單邊以振蕩思路對待，價差仍可輕倉嘗試LH11-01正套。
油脂：原油回落 美豆油震蕩走低；
周一CBOT豆油期貨收盤下跌，其中基準期約收低0.8%，主要是國際原油期貨走低。12月期約收低0.54美分，報收66.06美分/磅。受此影響，夜盤連豆油震蕩收低。
因公共節日，馬來西亞市場休市。國內連棕油夜盤區間震蕩收跌。
因公共節日，加拿大市場周一休市。夜盤菜油震蕩收跌。截止收盤OI2301收10905，跌283（-2.53%）。空頭拋壓凸顯。由於十一長假餐飲需求不及預期，而國內供給略有增加，內盤油脂明顯承壓，市場仍保持反彈拋空的思路對待。
豆類：收割壓力漸現 美豆沖高回落；
周一CBOT大豆期貨市場收盤上漲，期價沖高回落，期價回吐日間漲幅。季節性收穫壓力沉重，巴西大豆產量有望達到創紀錄的水平，中國需求不明，這給美豆帶來壓力，不過鄰池玉米和小麥市場漲勢以及密西西比河南部的兩段河道在周末重新對商業交通開放對美豆有所提振。11月期約收高7美分，報收1374美分/蒲式耳。受此影響，夜盤連粕低開低走，跟隨美豆走低，儘管國內豆粕現貨依舊堅挺，不過空頭開始加碼連粕合約，市場略顯承壓，M2301合約或將考驗4000整數關口。短線交易為宜。
白糖: 原糖走低 鄭糖小幅震蕩；
原糖期貨承壓調整。03合約下跌0.07美分/磅，跌幅為0.4%。巴西仍在生產過程中，降雨使得壓榨進度受到影響，但本周恢復乾燥。不過，由於種植面積下滑4%以及乾旱導致單產下降4%，歐盟預計減產7%，白糖價格得到支撐。總體來看，國際糖價維持寬幅震蕩格局不變。鄭糖5600元/噸一線反彈受阻。消費偏弱的影響以及外盤調整壓製糖價。總體來看，預計維持震蕩運行。操作上建議短線交易為主。
棉花: 美棉大幅上漲 鄭棉跟隨反彈；
美棉受到供應短缺提振，盤中觸及漲停。12合約上漲4美分/磅，漲幅為4.75%。美棉產量下降的供應支撐在美棉80美分一線體現。市場等待美國農業部月度供需報告以及出口報告。鄭棉跟隨美棉反彈。基本面上，國內籽棉收購進度極度緩慢。主產區受到公共衛生事件影響大部分處於封閉狀態。但是短期由於疆棉難以運輸出疆，現貨受到支撐。操作上建議短線交易為主。
聚烯烴：補漲結束 夜盤震蕩整理；
周一夜盤塑料2301收漲0.18%、PP2301收跌0.42%。短期看石化庫存中性，下游需求尚處旺季，現實供應壓力不大，且假期原油大漲，成本端支撐增強，節后聚烯烴跟隨補漲，但空間受到需求端制約，關注油價走勢及現貨成交情況。中期看新產能釋放步入窗口期，檢修裝置開始回歸，加之進口貨源到港，供應端面臨增產壓力，而下游需求受宏觀環境提升空間受限，基本面預期承壓。
PTA：油價回調 PTA盤面震蕩；
周一夜盤TA2301收漲0.11%。近期PTA裝置負荷提升，下游需求整體弱穩，聚酯庫存居高不下，PTA供需走弱小幅累庫，基差高位回落，但隨着加工費壓縮至低位，PTA不排除減產可能，關注大廠檢修動態。隔夜原油價格回調，PTA成本推漲情緒降溫，盤面補漲後轉為震蕩，短期成本邏輯主導行情，關注原油價格走勢。建議多單沖高注意止盈。
橡膠：國內需求短期依舊低迷 關注下方支撐；
夜盤滬膠RU2301下跌1.85%，報收於13000元/噸。上游受氣候及其他因素影響，國內外新膠產量釋放不暢，尤其交割品減產預期仍對價格有所支撐；下游輪胎企業庫存持續出現小幅下降的跡象，8月份全球汽車產銷數據回暖。但需求端，雖然下游輪胎企業節后逐漸恢復啟動，不過目前來看國內需求依舊低迷，下游市場缺乏亮眼表現。技術面，膠價RU2301維持震蕩反彈格局。操作建議：回調企穩遇到支撐可繼續做多思路為主。
原油：油價反彈遇阻 關註上方壓力；
周一WTI原油下跌1.96%，報收於90.82美元/桶，國內原油SC2212夜盤上漲0.22%，報收於690.5元/桶。沙特維持11月份對亞洲合同客戶原油供應量不變，意味着沙特減產有限。據財新網報道，9月中國服務業在經歷了三個月的擴張之後，重現收縮態勢。10月8日公布的9月財新中國通用服務業經營活動指數（服務業PMI）錄得49.3，較8月下降5.7%，6月以來首次落至榮枯線以下。中國是僅次於美國的世界第二大石油消費國，中國經濟增長放緩加劇了人們對全球經濟衰退的擔憂。技術面，油價反彈遇阻，關註上方壓力。操作建議：暫時觀望。
甲醇：下游利潤較差 甲醇震蕩回調；
夜盤甲醇期貨主力MA2301合約收盤2833元/噸，較上一交易日跌幅0.7%，減倉2萬手，持倉95萬手。沿海地區庫存較低，可流通貨源預估16.4萬噸附近，江蘇公共罐區可售貨源緊缺。但是目前外采甲醇制烯烴裝置虧損較大，2022年平均虧損已超750元/噸。甲醇制烯烴受利潤影響，甲醇制烯烴裝置平均開工負荷繼續下降，對繼續上行支撐不足。操作建議：震蕩思路操作。
焦炭焦煤：現貨流轉順暢 期貨小幅回調；
周一夜間，焦炭2301高位開盤，震蕩運行，報收2872，下跌12.5，跌幅0.43%。十一期間焦炭現貨落地提漲，焦企利潤改善，開工積極性回升。需求方面，上周鋼廠鐵水產量周環比微降，但絕對水平高位支撐爐料消耗。焦炭現貨流轉順暢，期貨盤面高位震蕩，建議短線操作。
周一夜間，焦煤2301高位開盤，震蕩運行，報收2209，上漲21.5，漲幅0.98%。近期國內煤礦安全生產檢查加強，影響國內煤炭產量釋放趨緩，供應收緊。進口方面，短期持穩。下游利潤改善，開工回升，疊加庫存低位，支撐煤價，建議逢低短多操作。
玻璃：地產維穩 強勢震蕩；
周一夜盤玻璃主力合約在大漲后強勢震蕩，截止收盤，玻璃01合約漲13至1558，漲幅0.84%。政策面對房地產再次刺激，降低房貸利率，房地產竣工端數據走強，玻璃需求有走強預期，不過近期在旺季預期下，玻璃供應端有所恢復，個別玻璃生產線點火，現貨端上行動力不足，期貨相對偏強。操作上建議短線操作。
鐵礦石：補庫兌現 延續震蕩；
周一夜盤鐵礦石延續震蕩，宏觀情緒方面，假期大宗商品上行帶動的情緒退潮，市場再次擔憂美聯儲加息。產業方面，鋼聯數據顯示假期鋼材需求一般，庫存積累，節前補庫帶動的需求基本確定。鐵礦自身需求仍強，鋼廠對鐵礦石積極補庫支撐鐵礦價格，不過若終端需求不能快速上行，鋼廠補庫動作將有所放緩。操作上建議短線操作。
鐵合金：產業鏈弱復蘇 相對看多；
錳硅：周一晚間黑色系商品高開回落。目前從原料來看，伴隨需求轉暖，錳礦有所企穩回升。錳硅產量小幅恢復，但仍然處於較低水平， 根據Mysteel統計，9月錳硅產量69萬噸，9月最後一周日均產量24692噸，目前產量供需仍有缺口，鋼廠延續復產，錳硅產量回升增加錳礦需求，且回升幅度不至於重新過剩，因此建議逢低做多為主。
硅鐵：周一晚間黑色系商品高開回落。根據Mysteel統計，9月硅鐵產量44萬噸。（9.30）Mysteel統計全國136家獨立硅鐵企業樣本：開工率（產能利用率）全國43.56%，較上期增1.6%；日均產量14946噸，較上期增670噸。供給位於低位，鋼材產量回升，疊加海外能源危機，國內硅鐵出口仍有利潤，建議逢低做多為主。
螺紋鋼：需求存疑 觀望為主；
周一晚間期螺主力合約下跌0.49%至3847元/噸。昨日上海鋼聯建材成交量17.38萬噸，低於預期。宏觀面來看，美元指數先跌后升，海外能源價格上升，國內shibor月環比重新回升，預計資金面極度寬鬆格局略有改變；國內政策面穩經濟保交樓政策持續，降低首套房公積金利息等措施穩定樓市，9月部分消費出爐，汽車行業向好，節前地產成交好轉。短期來看，市場供需進入旺季，期待需求數據能夠持續回暖，但從目前來看，需求很難恢復至歷史高位；此外，鋼材供應也有所恢復，導致庫存走平。鋼材市場目前暫無趨勢性驅動，建議觀望為主。
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