週四，Oppenheimer維持對NVIDIA (NASDAQ:NVDA)股票的樂觀看法，將該股的目標價從150.00美元上調至175.00美元，並保持優於大市的評級。
該公司的樂觀情緒源於預期10月份第三季度業績強勁，以及1月份第四季度展望穩健，這得益於雲服務提供商（CSPs）和企業對人工智能（AI）加速器的持續需求。
Oppenheimer的分析師強調，NVIDIA的Hopper架構正引領近期增長，而即將推出的Blackwell平台預計將在第四季度開始加速發展。
儘管受到CoWoS-L產能的供應限制，Blackwell預計在本季度將貢獻低至中個位數十億美元。此外，預計在下一財年4月開始的第一季度，Blackwell的產量將大幅增加。
投資者對話顯示，買方正在為來年模擬500-600萬個GPU單位。2025日曆年的產品組合可能會偏向於插入式HGX模組和空冷NVL36 GB200機架，這些與現有數據中心基礎設施兼容，預計將解決當前液冷的問題。
NVIDIA的機架級解決方案被視為重要的收入驅動因素，與單個模組相比，平均售價（ASP）約增加十倍，包括CPU和網絡內容。該公司在中國市場的業務佔銷售額的12%，預計明年毛利率將保持在72%左右的穩定水平，並有進一步上升的潛力。
該公司的分析師總結認為，NVIDIA憑藉全面的AI硬件和軟件全棧式解決方案，處於有利位置，可以從AI板塊中獲益。
在其他最近的新聞中，NVIDIA受到了一系列分析師的積極關注。Raymond James將NVIDIA股票的目標價上調至170美元，理由是Hopper架構和Blackwell處理器的需求強勁。該公司還預計NVIDIA在2025財年第三季度的收入將達到約340億美元，超過市場預期。
同時，Wedbush Securities將NVIDIA的目標價上調至160美元，歸因於持續的表現和AI板塊的預期增長。匯豐銀行也將NVIDIA的目標價上調至200美元，強調了數據中心板塊的增長。
這些最新發展是在Susquehanna將NVIDIA的目標價上調至180美元之後，基於預期的強勁盈利結果以及NVIDIA的H100/H200和Blackwell產品的潛在影響。NVIDIA的收入進一步得到了Meta和Amazon等主要超大規模公司增加資本支出計劃的支持。
在一項重大技術進步中，NVIDIA與SoftBank Corp合作推出了世界首個結合人工智能和5G電信網絡的系統，稱為人工智能無線接入網絡（AI-RAN）。這一發展在自動駕駛車輛和機器人控制等多個領域都有潛在應用。
Citi和Redburn-Atlantic都給予NVIDIA"買入"評級，反映了對該公司在加速計算領域前景的積極看法。這些都是圍繞NVIDIA的最新發展。
InvestingPro洞察
文章中強調的NVIDIA強勁的市場地位和增長潛力得到了InvestingPro最新數據的進一步支持。該公司的市值高達3.59萬億美元，反映了其在半導體行業的主導地位。NVIDIA的收入增長非常驚人，截至2025財年第二季度的過去十二個月增長了194.69%，與文章強調的AI加速器強勁需求相符。
InvestingPro提示強化了該公司強健的財務狀況和市場領導地位。NVIDIA擁有完美的Piotroski得分9分，表明其運營效率和財務穩定性強勁。這個得分支持了Oppenheimer對公司未來表現的樂觀展望。
此外，NVIDIA令人印象深刻的毛利率，根據InvestingPro數據顯示，過去十二個月為75.98%，凸顯了該公司即使在擴大運營以滿足不斷增長的需求時仍能保持盈利能力。
文章討論的NVIDIA產品組合和收入驅動因素得到了InvestingPro提示的補充，該提示強調NVIDIA是半導體和半導體設備行業的主要參與者。這一地位可能會因文章中提到的Blackwell平台的預期加速而進一步鞏固。
對於尋求更全面分析的投資者，InvestingPro為NVIDIA提供了22個額外的提示，提供了對公司財務狀況和市場潛力的更深入了解。
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