週三，金融服務公司Stephens將Addus HomeCare（NASDAQ: ADUS）的目標價從143美元上調至145美元，同時維持對該股票的增持評級。該公司長期年收入增長預期超過10%，即使在更大的收入基礎上，這表明公司持續專注於強勁的併購（M&A）管道。
在2024年第三季度，Addus HomeCare的同店個人護理服務（PCS）時數同比小幅增長0.6%。這一增長受到醫療補助計劃重新認定的阻力影響，導致新PCS客戶批准放緩。然而，Addus預計隨著各州預計在年底前完成重新認定，同店PCS時數將恢復到超過2.0%的目標增長率。
在臨床方面，Addus HomeCare報告稱毛利率環比擴大約40點子。這一改善歸因於臨終關懷費率上漲2.9%，對Addus而言具體為3.2%，自2024年10月1日起生效。公司預計2025年家庭健康（HH）費率更新（小幅上調0.5%）的影響將微不足道，因為暴露有限；在2024年第三季度，HH約佔公司總收入的5.9%。
此外，Addus出售其紐約業務預計將在2024年第四季度貢獻約150點子的環比毛利率擴張，總計190點子。這一舉措還預計將從2024年第四季度開始對EBITDA利潤率產生約90點子的正面影響。
Stephens的分析師調整了估計，將目標價從之前的143美元上調至145美元，同時重申對Addus HomeCare股票的增持評級。該公司的展望反映了對公司增長策略和運營改善的信心。
在其他近期新聞中，Addus HomeCare在增強其財務狀況和戰略增長方面取得了重大進展。公司報告2024年第二季度總收入同比增長10.4%，達到286.9百萬美元，調整後每股收益上升26.2%至1.35美元。此外，Addus HomeCare擴大了其信貸額度並將到期日延長至2028年，提供了更多流動性和財務靈活性。
公司還積極尋求戰略收購，即將收購Gentiva預計將增強Addus HomeCare的市場地位，特別是在德克薩斯州。此外，公司成功完成了二次股票發行，籌集了約176百萬美元的淨現金收益，用於未來的收購。
在分析師方面，KeyBanc Capital Markets以增持評級開始對Addus HomeCare的覆蓋，反映了對公司增長策略的信心。同時，Oppenheimer維持對Addus HomeCare的優於大盤評級，將公司目標價上調至145美元。TD Cowen也修訂了對Addus HomeCare的財務展望，將目標價從128美元上調至137美元，並維持買入評級。
InvestingPro 洞察
為補充Stephens提供的分析，來自InvestingPro的最新數據提供了對Addus HomeCare財務表現和市場地位的額外洞察。公司的市值為22.2億美元，反映了其在家庭醫療保健板塊的重要地位。
InvestingPro數據顯示，截至2024年第三季度的過去十二個月，Addus HomeCare保持了強勁的收入增長，增幅為10.15%，與文章中提到的公司長期年收入增長預期一致。同期32.53%的健康毛利率和9.68%的營業利潤率進一步支持了這一增長。
兩個相關的InvestingPro提示強調，Addus HomeCare以適度的債務水平運營，且其現金流足以覆蓋利息支付。這些因素有助於公司的財務穩定性，並支持其追求增長機會的能力，包括文章中提到的強勁的併購管道。
值得注意的是，Addus HomeCare的股票表現令人印象深刻，過去六個月的價格總回報率為26.85%，過去一年為46.38%。這與Stephens提供的積極展望和上調的目標價一致。
對於尋求更全面分析的投資者，InvestingPro為Addus HomeCare提供了10個額外的提示，深入了解公司的財務健康狀況和市場地位。
此文章由人工智能協助翻譯。更多資訊，請參閱我們的使用條款。