智通財經APP獲悉,中信里昂發佈研究報告稱,維持恆基地產(00012)“跑贏大市”評級,目標價23.7港元。該行下調對恆地2024和2025年盈利13.6%和24.6%,從而反映物業銷售利潤降低,不過維持每股股息預測。
儘管2024年上半年因銷售利潤降低而導致盈利跌10%,每股股息持平,符合預期。儘管本港一手房的價格降低超出預期,政府的一次性收回土地所帶來的收益有助於支持2024-2025年的盈利。再加上租金收入增長以及潛在降息環境對控股股東支持的增加,相信該公司可以絕對維持派息。
智通財經APP獲悉,中信里昂發佈研究報告稱,維持恆基地產(00012)“跑贏大市”評級,目標價23.7港元。該行下調對恆地2024和2025年盈利13.6%和24.6%,從而反映物業銷售利潤降低,不過維持每股股息預測。
儘管2024年上半年因銷售利潤降低而導致盈利跌10%,每股股息持平,符合預期。儘管本港一手房的價格降低超出預期,政府的一次性收回土地所帶來的收益有助於支持2024-2025年的盈利。再加上租金收入增長以及潛在降息環境對控股股東支持的增加,相信該公司可以絕對維持派息。