智通財經APP獲悉,美銀證券發佈研究報告稱,重申百濟神州(06160)“中性”評級,基於內地市場劇烈競爭及減價壓力,目標價由92.09港元上調至109.6港元。該行基於澤布替尼在海外銷售強勁,上調對公司今年銷售預測10%,對其明年及後年銷售預測亦上調17%及20%。同時上調對公司今年至2026年銷售及行政開支預測,反映全球市場推廣活動增加。
報告中稱,百濟神州第二季收入及產品收入分別同比升56%及66%,主要來自澤布替尼(百悅澤)在全球市場的強勁銷售,尤其在美國及歐盟取得4.79億及8,100萬美元銷售,同比升1.14倍及2.09倍。季內產品銷售毛利率同比升2個百分點至85%,受惠於高毛利率澤布替尼的貢獻增加。