智通財經APP獲悉,國信證券發布研究報告稱,維持康諾亞-B(02162)“買入”評級,預將于2024年實現首款産品CM310的商業化,由于對外合作産生現金流,且費用管理優秀,預計2022-24年營收爲1/0/3.53億元(原0/0/3.31億元),淨利潤爲-3.1/-5.31/-4.9億元(原-4.48/-5.31/-4.9億元)。公司的核心品種CM310兩項注冊性臨床順利推進,有望成爲首個獲批上市的國産IL4Ra單抗;CM326、CMG901等關鍵産品即將迎來數據讀出,後續管線全面開啓臨床。
報告中稱,公司的核心産品CM310(IL4Ra單抗)已于Q1進入成人AD的注冊性臨床,預計將于2023年完成臨床並申報NDA;CRSwNP適應症的注冊性臨床也已于年中啓動,預計CM310的兩大適應症均將于2024年獲批。CM310針對青少年AD適應症的臨床也已經啓動,適用年齡有望進一步拓展。此外,CM326的同類最佳潛力也有望得到驗證,CM326(TSLP單抗)早期數據優秀,可在AD和CRSwNP適應症與CM310實現優勢互補;另在成人AD適應症的1b/2a期臨床已經完成入組,有望通過後續的數據讀出驗證其在TSLP靶點的同類最佳潛力。