智通財經APP獲悉,麥格理發布研究報告稱,首予快手-W(01024)“跑贏大市”評級,爲中國領先的內容社區和短視頻平台之一,擁有不斷擴大的忠實用戶群,預計隨着業務商業化水平提升,收入將實現穩固增長,2021-24年收入年複合增長率將達17%,目標價85.1港元,基于盈利可見度和商業化水平改善,認爲屬合理水平。
報告中稱,公司擁有強大的流量及用戶群,在快速增長的短視頻市場處于有利地位,相信憑借多元化內容、用戶投入于社區及強大社交元素,可維持較高用戶忠誠度,從而帶來變現機會,預計至2024年用戶參與率將保持在60%高位。該行看好其發展前景,預測至2024年收入將達1293億元人民幣(下同),廣告收入將達760億元。