智通財經APP獲悉，大和發佈研究報告，將華潤電力(00836)目標價由8港元上調21%至9.7港元，同時評級由“持有”升至“跑贏大市”評級。
報告中稱，內地煤價近期回落，煤價連續兩週回落，預計煤價會因需求減少短期會回落，同時又見到公司風能業務近期重估，或有機會將可再生能源業務分拆，預計該業務2021年佔產能25%，將會提供逾50%盈利。
該行表示，公司風能業務在2019年以佔比22%產能提供48%盈利，以此計算，預計在2022年佔比產能達30%，風能的盈利佔比將達65%，全年可再生能源電網目標3.5GW，以及在2021-25年安裝1-2 GW，同時相對同業公司估值較低。