FX168財經報社(亞太)訊 週五(8月9日)全球股市回升，有望爲動盪的一週畫上較爲平穩的句號，此前美國初請數據緩解市場對全球最大經濟體將遭遇硬着陸的擔憂。
MSCI全球股票指數上漲0.3%，至784.4點，收復了本週的大部分失地。該基準指數目前距離7月12日創下的832.35點歷史高位下跌了5.7%，但今年以來仍上漲了7.5%。
歐洲股市反彈，歐洲斯托克600指數上漲0.7%，有望結束波動率飆升至歷史高位的一週，原因是對美國經濟的擔憂和日元套利交易的解除。
在歐洲的個股中，意大利保險公司Generali SpA因歐洲風暴和洪水導致的索賠拖累盈利低於預期而下跌。Hargreaves Lansdown Plc則因CVC和阿布扎比投資局（ADIA）參與的財團同意以54億英鎊（69億美元）收購該投資管理公司而上漲。
美國股指期貨在本週末小幅走高，投資者正在等待進一步的美國經濟數據，以確認全球最大經濟體的韌性跡象。週五沒有重大美國數據發佈。
標普500和納斯達克100指數期貨轉爲上漲，此前標普500指數創下自2022年11月以來的最佳單日漲幅。反映市場情緒的恐慌指數VIX也處於負值區間，與週一創紀錄的一天暴漲形成鮮明對比。
在亞洲，股市漲勢有所放緩，日本東證指數的漲幅從早前的2%收窄至0.9%，日本央行承諾不會在市場波動期間加息，這有助於恢復市場情緒。
中國數據提振人氣
提振市場情緒的還有中國數據顯示，7月消費者通脹率爲0.5%，高於預期的0.3%增長，表明經濟滑入全面通縮的風險較小。中國股市在早前上漲後轉爲持平，因爲市場認爲好於預期的通脹數據主要是由於季節性因素如天氣所致。
Capital.com高級金融市場分析師Kyle Rodda表示：「美國增長好於預期和日元走弱的前景，遏制了激發本週初極端波動的基本面和技術面風險。」
美國初請降低恐慌
日本及其他亞洲市場的股票上漲，受到週四華爾街反彈的影響，當時數據顯示上週美國失業救濟申請降幅超過預期，這表明就業市場並未如預想的那樣惡化。
週四公佈的美國失業救濟申請數據好於預期，幫助緩解了上週就業報告不及預期所引發的經濟衰退擔憂。目前，市場的焦點集中在下週的美國經濟數據，尤其是消費者通脹和零售銷售數據上，投資者希望這些數據能夠證明美國經濟實現軟着陸的可能性。
分析師表示，不同的央行利率政策、美國經濟衰退概率的重新定價、8月流動性減少導致的波動性加劇以及中東緊張局勢，共同制約了股票連續數月創紀錄高位的上漲。
瑞銀全球財富管理的首席投資官Mark Haefele表示，「市場波動可能會在一段時間內保持高位，」但他也指出，「投資者不應對市場情緒的波動反應過度。」
Haefele還表示，「鑑於經濟和企業盈利的基本面仍然良好，美聯儲可能會降息，我們的基本預測情景是標普500指數將在年底前達到5900點左右」，而截至週四收盤時標普500指數爲5319點。
密切關注傑克遜霍爾
Edmond de Rothschild資產管理公司的投資組合經理Marie de Leyssac表示：「我們仍然處於8月，所以可能仍會有一些波動。」她還表示，投資者將繼續關注就業數據，密切關注日本央行的動態，特別是堪薩斯城聯邦儲備銀行本月晚些時候在傑克遜霍爾舉行的全球央行行長年度會議。
她說道：「今年的會議非常重要，因爲我們將更多瞭解（美聯儲主席）傑羅姆·鮑威爾對未來的看法，也許還會更多地瞭解降息的路徑。」
美聯儲官員的混合信號可能會促使投資者保持謹慎。一些美聯儲官員表示，他們越來越有信心通脹正在降溫，這將爲未來降息提供條件，但這並非由於近期的市場動盪。
堪薩斯城聯儲主席施密德（Jeffrey Schmid）在週四的評論中表示，在通脹高於目標的情況下，他還不準備支持降息。
掉期交易員進一步減少對2024年美聯儲大幅寬鬆的押注。全球利率的重新定價如此劇烈，以至於利率互換一度暗示下週美聯儲緊急降息的概率爲60%，遠早於其9月的下次計劃會議。目前的定價顯示9月可能降息約40個基點。
套利交易盯緊CFTC
隨着市場放棄對美聯儲緊急降息的押注，美元有所上漲，儘管週一日元急跌1.5%，本週美元兌日元仍有望上漲0.4%。
市場本週經歷了一波動盪，部分原因是上週美國非農就業數據意外疲軟，導致全球股市暴跌，而日元和法郎等避險資產的需求激增，使這些貨幣在週一飆升至年初以來的最高點。
瑞銀外匯策略師Yvan Berthoux表示：「考慮到我們對美元/日元和歐元/瑞士法郎的預測較爲保守，今年下半年出現單純的風險偏好環境，對外匯套利交易的支持就不那麼有趣。」
他還說：「我們不預計會有更多顯著的解除（套利交易）發生。在當前的環境中，市場的洗盤已經相當明確，我們確實預計將進一步下行。」
本週，由於避險需求減少，債券收益率上升。美國10年期國債收益率維持在3.9627%，遠高於週一的3.667%的低點，本週累計上漲約20個基點。兩年期國債收益率交易於4.0282%。
BNY Mellon Capital Markets的市場策略主管Bob Savage表示，套利交易的平倉仍有進一步的空間，隨着日元走強，空頭倉位將繼續被削減。他還表示，投資者對日元的看跌情緒仍然過於強烈，日元兌美元可能會逐漸升值至100日元。
商品期貨交易委員會的數據顯示，週五晚些時候將更清楚地顯示日元買盤的程度。
油價在週四上漲後保持穩定，中東地區的緊張局勢仍在持續。布倫特原油期貨交易價格幾乎沒有變化，爲每桶79.1美元，但本週上漲超過3%，而美國WTI原油期貨價格持平於76.1美元，本週也上漲超過3%。
黃金價格則有所下滑，目前徘徊在2420美元附近，本週有望下跌。
其他方面，領先的加密貨幣比特幣達到一週高點62,717美元，最新上漲約2.6%，至61,042美元。本週比特幣上漲約3.2%。