週一，Rosenblatt Securities 大幅調整了 Sirius XM Radio (NASDAQ:SIRI) 的目標價，從 3.40 美元上調至 28.00 美元。儘管目標價有顯著變化，但該公司仍維持對該股票的中性評級。此次目標價的修訂是在上週 Liberty Media 與 Sirius XM 合併以及隨後的 1/10 反向股票分割之後做出的。
Rosenblatt 的分析師指出，在合併和反向分割後，他們更新了估值，這需要調整目標價。新的目標價還考慮了對 2025 年企業價值與息稅折舊攤銷前利潤（EV/EBITDA）倍數的修訂預期。該公司現在預計倍數為 7.0 倍，接近當前水平，而之前假設為 8.0 倍。
維持中性評級的原因在於 Sirius XM 當前的市場狀況。分析師指出，公司內部明顯存在訂戶和收入增長緩慢的情況，這反過來限制了股票上調評級的潛力。這一展望表明，雖然合併和反向分割已被納入新的目標價，但該公司認為在短期內公司的市場表現不會出現顯著的積極變化。
Sirius XM 的股價調整反映了近期的公司行動和市場評估。這家以衛星廣播服務聞名的公司現在有了一個重新校準的目標價，與合併後的結構變化以及分析師對其財務表現預測的估值相一致。
在其他近期新聞中，Sirius XM Radio Inc. 完成了與 Liberty Media Corporation 子公司的重大合併，導致 Evercore ISI 將目標價上調至 32.50 美元。新成立的實體將繼續以 Sirius XM 的名義運營。這一發展是 Sirius XM 和 Liberty Media 之間一系列協議的結果，包括最初於 2023 年 12 月 11 日簽署並隨後於 2024 年 6 月 16 日修訂的重組協議。
另一方面，Deutsche Bank 將 Sirius XM 的目標價修訂為 3.00 美元，理由是下調了公司的 EBITDA 和自由現金流估計。該銀行強調了訂戶增長對收入和 EBITDA 擴張的重要性。
在 2024 年第二季度的財報中，Sirius XM 披露調整後的 EBITDA 環比增長 8%，利潤率同比改善，自由現金流較上年增長 6%。儘管 SiriusXM 部門的訂戶和廣告收入下降，但公司報告 Pandora 和非平台部門的收入增長了 2%。
為促進增長，Sirius XM 實施了幾項戰略舉措，包括改進流媒體體驗、新的車載定價模式、擴大 360L 安裝率，以及計劃開設歐洲技術中心。
InvestingPro 洞察
鑑於 Rosenblatt Securities 對 Sirius XM Radio (NASDAQ:SIRI) 目標價的修訂，投資者可能會發現 InvestingPro 數據和提示提供的額外背景信息很有用。Sirius XM 目前的市盈率為 7.33，較低，這表明相對於近期盈利增長，該股票可能被低估。這與分析師的修訂一致，因為如果市場條件改善，可能會有上調評級的空間。
此外，該股票的表現一直受到關注，在不同時間框架內都出現了明顯下跌。根據 InvestingPro 數據，今年的 1 個月價格總回報為 -18.16%，年初至今的價格總回報達到 -54.18%。這種顯著的回調可能會引起投資者的注意，特別是因為 InvestingPro 提示強調相對強弱指數（RSI）表明該股票目前處於超賣區域。
儘管面臨挑戰，Sirius XM 已連續 9 年保持股息支付，目前股息收益率為 4.34%。在波動的市場環境中，這可能會吸引注重收入的投資者。對於那些考慮深入研究該股票潛力的人來說，https://hk.investing.com/pro/SIRI 上還有更多 InvestingPro 提示可用，提供了有關公司財務健康和市場地位的進一步洞察。
此文章由人工智能協助翻譯。更多資訊，請參閱我們的使用條款。