FX168財經報社(香港)訊 周五(6月18日)歐洲交易時段,美聯儲突然轉為鷹派的基調仍在發酵,歐股承壓下行,大宗商品走弱,美元強勢反攻刷新9周高位,現貨黃金在前兩日暴跌后重返1790上方。市場繼續關注風險情緒變化。
周五歐市盤中,現貨黃金漲幅擴大至逾1%,重返1790上方,日內大漲近20美元,但本周或創下2020年3月以來最糟糕的一周。
在過去兩日,黃金暴跌近100美元,自1860美元上方一度暴跌至1767附近,周跌幅接近5%。
技術面來看,金價跌破1,800美元的重要心理關口,以及包括100日和200日均線的等其他主要支撐水準,通常視為是利空訊號。
在美聯儲轉向鷹派后,美元得到提振,黃金的避險吸引力被削弱。
ED&F Man Capital Markets分析師Edward Meir表示,正是美聯儲政策前景的逆轉引發了金價的下跌。他補充說,“黃金的反應已有些過頭了。”
Meir表示,“盡管目前存在高增長、高通脹的環境,但預計美聯儲的加息提議至少在18個月內不會實施。因此在出現一點疲軟之后,金價將重新整理并走升。
機構MarketPulse撰文指出,黃金的反彈看起來是修正性的,而且缺乏勢頭。不過,相對強弱指數(RSI)已從超買水平暴跌,這可能會給看漲投資者帶來些許安慰。目前金價正處于超賣區域,向支撐位1760.00美元的運動將使其進入極端超賣區域。
MarketPulse稱,考慮到這一點,如果金價向1760.00美元的方向移動,可能會找到更強勁的支撐。如果進一步跌破這一水平,可能代表著一個有吸引力的短期買入機會。從更大的角度來看,黃金與美元的相關性是不可否認的,除非美元突然改變方向,否則下周金價的反彈將僅限于1840.00美元區域。
美聯儲周三將大流行后首次加息時間預期提前到2023年,并就何時以及如何開始縮減其大規模債券購買計劃展開了辯論。
美聯儲官員已經開始釋出退出超級寬松貨幣政策的訊息,目前為止退出舉動相對平順,他們也暗示這次收緊的速度會較前上次危機來得快。
美聯儲的預測或“點陣圖”引發了這次震蕩。點陣圖顯示,18位委員中有13人認為2023年將加息,而之前只有6人,委員們的預測中值為2023年加息兩次。雖然美聯儲的信息沒有暗示明確結束購債等支持性政策措施,但比預期更早加息的信號表明,隨著美國經濟從新冠疫情中恢復過來,人們對通脹感到擔憂。
雖然點陣圖并非承諾,而且在預測利率方面的記錄也很差,但這種突然的變化帶來沖擊,也在債券市場和金屬價格中產生了反響。
受美聯儲鷹派言論的影響,今日美元指數高位盤整,一度刷新9周高位至92.07水平,不過目前回落至這一關口下方,本周有望創近九個月來最佳單周表現。
“美聯儲發出了一個非常關鍵的信息,即流動性充裕且無限量的日子正在接近尾聲,”西太平洋銀行(Westpac)外匯策略主管Richard Franulovich表示。“我們現在可以看到零利率的終點……而且他們已經用非常通俗易懂的英語告訴我們,他們已經開始就如何開始縮表進行對話了,”他說,“這一信號促使市場大幅平倉,因為美元空頭是基于美聯儲無休止的流動性挹注和零利率。”
“經常可以從市場的倉位情況來窺知交易的方式,”Franulovich說“美元反彈的兇狠程度告訴我,很多大的、陳舊的頭寸已經出現了決定性的轉變,這是對美元前景的一次有意義的、決定性的反思 。”
高盛分析師周三在一份報告中寫道:“受美元估值高企和全球經濟復蘇范圍擴大的推動,我們繼續預計美元將全面走軟。”
“不過,美聯儲的預期更加鷹派,以及正在進行的縮減購債辯論,短期內可能不利于美元空頭,”高盛分析師表示,并結束了作多歐元兌美元的建議。