FX168財經報社(北美)訊 國際現貨黃金周三(1月6日)承壓重挫,最高觸及1959.24美元/盎司后突然拐頭急跌,跌幅超過50美元,開始考驗1900美元的支撐效果,再度展現出“買傳聞、賣事實”的局面。同時美元跌幅暫緩,也在一定程度上限制了黃金的進一步上行空間,短期頂部恐將形成令投資者高位鎖定獲利。
除了美元以外,美債收益率走高也令黃金多頭敗退,因為這增加了持有無息黃金資產的機會成本。然而,黃金仍被視為對沖通脹的重要避險工具,隨著民主黨在爭奪美國參議院控制權的決勝投票中占主導地位,投資者預計美國國會未來將采取進一步的財政刺激措施。這令美債收益率存在抬頭的風險,不過同樣也會帶來通脹風險,為黃金提供穩固支撐。
因此,在周三聯邦公開市場委員會(FOMC)會議紀要公布之前,投資者似乎也不愿大舉押注。
匯豐控股首席貴金屬分析師James表示,“如果民主黨人在佐治亞州的兩場決選中都獲得了參議院的控制權,這種貴金屬可能會獲得進一步的支持。這將產生一個統一的政府,為拜登實施他的議程、使世界最大經濟體從疫情破壞中復蘇掃清道路。但若共和黨的獲勝,可能對黃金不那么友好。”
與此同時,比特幣在經歷了本周初的大幅回撤后重啟漲勢,不斷刷新歷史新高,不僅一度突破3.5萬美元大關,甚至還非常逼近3.6萬美元,這令市場資金不斷涌入加密貨幣市場。相信在很長的一段時間內,比特幣是否會威脅到黃金的避險資產地位將會持續被人所討論。不過現實情況已經表明,資金的流動或多或少都會影響黃金的避險資金,導致黃金可能會繼續面臨沖高回撤的局面。
數據方面,日內公布的美國“小非農”ADP就業數據表現不佳。美國12月ADP就業人數錄得-12.3萬人,為2020年4月以來首次錄得負值。預期值為增加5萬。
金融博客零對沖評ADP就業報告:12月ADP報告顯示,大型和小型企業的就業人數都在減少,而中型企業的就業人數卻錄得增加。服務業的就業人數降幅最大。預計ADP公布后市場將會下調對12月非農就業人數的預期。
技術面看,在確認突破8月以來的下行趨勢線后,金價的目標是測試阻力區間1959-1973。最近,出現了一個"金叉",表明金價有進一步上行的潛力。不過,如果金價轉而下跌,則需關注11月下旬以來的上升支撐。目前黃金再度回踩去年8月初以來的下行通道上軌,如果能夠企穩,則有望重新吸引更多的逢低買盤,從而為更大的漲幅積累動能。否則就存在重回下行通道的風險。
(現貨黃金日線圖,來源:FX168)
后市展望:
分析師Peter Krauth表示,目前的金價仍然是偏低的。全球大舉寬松,地緣政治風險依舊外加全球高企的債務都意味著黃金會獲得支撐。“在這種情況下,到年底回頭看的時候,1940美元/盎司的金價將顯得極為便宜。”
Axi首席全球市場策略師Stephen Innes表示:“市場對選舉反應熱烈,流動性相當稀疏。(但)無論誰贏,市場都將逢低吸納黃金,因為再通脹交易是目前市場普遍的看法。”