英倫金融「黃金交易早評」：特朗普後院起火美元牆倒衆人推，金價劍指千二

英倫金融：昨日市場密切關注美國總統特朗普的後院起火，特朗普前私人律師科恩就逃稅、銀行欺詐和違反競選法的資金行爲認罪，美國衆議院情報委員會民主黨領袖希夫表示，科恩的認罪增加了美國總統特朗普面臨的“法律麻煩”，可能意味著美國總統特朗普涉及違反競選資金使用的法律。美元指數持續回落，最低曾觸及95水平附近，隨後的反彈亦相對乏力，金銀漲勢分化，金價昂首劍指千二大關，銀價則震蕩持穩。重磅的美聯儲8月貨幣政策會議紀要即將公布，敬請留意，而日內關注消息面對美元走勢的影響，以及市場風險偏好情緒的變化。市場對美聯儲加息路徑意見稍有分歧，從CME監察可見2018年9月加息機會爲94%，11月再加息的機會爲2%，12月則見62%，若加息機會上升短線利淡金銀，反之則利好金銀。美國十年期債券收益率小幅走低，金銀料逢低受支持。金價受市場對美聯儲未來加息路徑的預期影響，短線銀行間挂單在1180-1190區間好倉存在一定支持，而1200-1210區間則面臨較強淡倉壓力。目前市場通過各種迹象揣測美聯儲加息態度，全球貨幣政策走向正常化但步調不一，美國主導貿易戰硝煙四起，國際政治局勢錯綜複雜，裏拉崩盤驚魂美元風景獨好，金銀震蕩走低，較高值搏率的交易策略，以適量逢高做空及突破區間追單較有利。
【今天重要事件入市策略】
1) 0900以亞太區股市回穩預期適量淡倉，波幅逾1~3美元
2) 1930以COMEX持倉下降預期適量淡倉，波幅逾1~3美元
3) 2030以加拿大6月零售銷售月率低于預期適量淡倉，波幅逾1~3美元
4) 2200以美國7月成屋銷售年化總數低于預期適量好倉，波幅逾3~5美元**
5) 在無突發事件下，以技術走勢入市策略如下：
　A)首觸1200適量淡倉，目標1194,1189
　B)上破1200適量好倉，目標1205,1212
　C)跌穿1189適量淡倉，目標1182,1176
　D)首觸1176適量好倉，目標1182,1189
美央行加息存在不確定性，金價有機會在下挫後短時間內大幅反彈，並有機會超越原水平，與市者必須具備足夠保證金以應對有關風險，掌握創富先機。
【重要支持及阻力】
弱 中 強
阻力 1200 1217 1229
支持 1189 1172 1160
【前交易日回顧】
1) 0900以亞太區股市回穩預期適量淡倉，波幅逾1~3美元
2) 1930以COMEX持倉下降預期適量淡倉，波幅逾1~3美元
3) 在無突發事件下，以技術走勢入市策略如下：
　A)首觸1194適量淡倉，目標1190,1185
　B)上破1194適量好倉，目標1200,1205
　C)跌穿1185適量淡倉，目標1180,1172
　D)首觸1172適量好倉，目標1180,1185
美央行加息存在不確定性，金價有機會在下挫後短時間內大幅反彈，並有機會超越原水平，與市者必須具備足夠保證金以應對有關風險，掌握創富先機。
前優先操作建議：
1. 1185做多，看1194，突破追1200 (亞市早段，准確捕捉5美元波幅)
1. 1185做多，看1194，突破追1200 (美市晚段，准確捕捉8美元波幅)
【環球市況焦點及分析】
昨日市場密切關注美國總統特朗普的後院起火，特朗普前私人律師科恩就逃稅、銀行欺詐和違反競選法的資金行爲認罪，美國衆議院情報委員會民主黨領袖希夫表示，科恩的認罪增加了美國總統特朗普面臨的“法律麻煩”，可能意味著美國總統特朗普涉及違反競選資金使用的法律。美元指數持續回落，最低曾觸及95水平附近，隨後的反彈亦相對乏力，金銀漲勢分化，金價昂首劍指千二大關，銀價則震蕩持穩。原油方面，油價小幅上揚，延續近期漲勢，美國能源部正式啓動了緊急出售戰略石油庫存以平抑市場價格的行動，作爲對伊朗石油禁運影響的對衝，遠期供給前景依然受壓，而API原油庫存驟降517萬桶，降幅超預期，爲油價送去利好。本周市場焦點，重磅的傑克遜霍爾央行年會即將拉開帷幕，今年的國際形勢可謂風雲詭谲，複雜的政策環境下各大重量級人物的觀點非常值得關注。此外，中美新一輪的貿易談判，宜密切留意其是否有更積極的進展。數據方面，在美國，預計新屋銷售情況理想，初請變化甚微，FHFA房價指數小幅上行，制造業PMI初值持續向好，耐用品訂單持平。在歐洲，預計歐元區制造業PMI初值變化不大，消費者信心表現差強人意；德國制造業PMI初值持平，第二季度GDP終值不作修正；英國零售銷售差值有所收窄。在亞太區，日本CPI小幅上行。從美國自身利益角度出發，並不會輕易加息，但就目前全球經濟環境來看，美元較大多數主要貨幣而言依然具有吸引力，當美元重拾強勢後，金銀料面對較大壓力。交易時要提防突發消息，必須嚴守止損。
英倫金融【黃金】：特朗普後院起火美元牆倒衆人推，金價劍指千二大關。1)首個即市策略，升穿1200可適量做多，看1205,1212，突破追1217,1220。2)反之，跌破1189，目標1182,1176，突破可追1172,1168。3)最後一個策略，全球貨幣政策走向正常化但步調不一，美國主導貿易戰硝煙四起，國際政治局勢錯綜複雜，裏拉崩盤驚魂美元風景獨好，金銀震蕩走低，以1217-1229區間作適量空單，追5~8美元突破利潤。留意後市波動且快且急，必須准備足夠的保證金及嚴守止損。
【原油直擊】上個交易日，原油價格連續第四個交易日上升，至一個半星期最高。市場預期美國上星期原油存量下跌以及美國恢複制裁伊朗將會導致原油供應減少，都是利好油價因素。紐約期油以每桶67.35美元收市，升92美仙，升幅近百分之1.4。倫敦期油收市報72.63美元，升42美仙，升幅近百分之0.6。紐約期油收市後，美國石油協會公布當地上星期原油庫存減少520萬桶，市場則預期減少150萬桶。汽油存量減少93萬桶，減幅較預期大。蒸餾油存量增加180萬桶，增幅大過預期。數據公布後，油價在場外交易時段繼續上升。從供應面看， OPEC減産協議截止至2018年12月底， 6月會議名義上溫和增産幅度100萬桶/日，而實際或只有60~70萬桶/日，減産承諾的兌現率繼續保持在相對高位，美國國內頁岩油産量穩中有增，隨著經濟複蘇需求預期向好，市場趨于平衡，但美國增産如利劍高懸， OPEC內部分歧漸見擴大，協議存在難以爲繼的可能性。從需求面看，歐美政局不穩，加上特朗普高舉貿易保護主義旗幟等不確定性因素，全球經濟複蘇難言一帆風順，原油需求見底回升但增長仍然相當緩慢，從長遠來看還面臨被新能源替代的威脅。前期因OPEC與非OPEC曆史性達成聯合減産協議並正式生效，油價從低位回升，隨著OPEC維持並延長減産協議，油價屢次創出近年以來的新高，特朗普確認退出伊朗核協議，油價嘗試向73美元挺進但功敗垂成，OPEC會議實際增産幅度遜預期，油價迅猛回升，美國加強對伊朗的經濟制裁，但OPEC與美俄增産按部就班，油價兩次衝擊70美元重要整數關口均以失敗收場，中美貿易爭端升級，美土關系急劇惡化，土耳其裏拉崩盤引發新興市場連鎖反應，油價劇震後67、66、65美元關口接連宣告失守，中美重啓貿易磋商，多頭趁機重奪65、66美元關口。若經濟數據利好股市情緒，或事件影響原油供應預期，未來油價仍然有機會再度向上挑戰壓力位，但同時亦要警惕供應博弈的格局未真正打破，若囚徒困境的發展導致限産協議成一紙空文，或美國頁岩油産量劇增，則可能打壓油價後期再陷回調，支持看65.32, 63.61，阻力看67.03, 68.77。目前油價受消息面影響較大，建議投資者緊盯消息面變化，時刻順勢而爲。
【紐約股市】紐約股市連續第四個交易日上升。標准普爾五百指數與小型股指數都創紀錄新高。道瓊斯工業平均指數升63點，報25822點。標普五百指數升5點，報2862點。部分企業業績理想，加上市場憧憬美中兩國本星期貿易談判有助化解貿易爭端，大市受支持。三項主要指數都是連升第四個交易日。標普五百指數曾經升至2873點，創1月26日來另一次紀錄新高。工業股與其他對貿易戰反應較大的股份繼續受追捧。科技股、能源股與銀行股亦有買盤。道指以接近全日最低開出，下午早段最升130點，收市升幅收窄。若美股走強則利淡金銀回落。
【美元指數】美元兌主要貨幣彙價下跌，美彙指數曾經貼近兩星期來最低。美國總統特朗普不滿意聯邦儲備局加息，美元受影響，兌日圓曾經跌至八星期來最低；兌瑞士法郎觸及六星期來最低。新興市場貨幣亦普遍上升。不過巴西貨幣雷亞爾繼續受總統選舉前景不明朗所影響，兌美元跌超過百分之1，至超過兩年來最低。目前美聯儲不容美元走得太強，走勢是在沒幹預下上揚，到一定位置則有打壓，走勢有人爲因素及避險資金支持。
【黃金分析】
【技術面分析】技術上，4H圖呈低位區間震蕩，整體而言，美聯儲保持漸進加息的節奏，美元處于加息周期，金價此前兩次觸及1360上方，均遭抛盤打壓而轉弱，金價向下擊穿千三大關，隨後美聯儲六月加息預期兌現，全球貿易緊張局勢愈演愈烈，美元寬幅波動，金價整體趨勢向下，美聯儲八月議息維穩但措辭偏鷹，土耳其裏拉崩盤推倒多米諾骨牌，引發新興市場貨幣哀鴻遍野，美元風景獨好，金價跌穿千二大關後反彈乏力，隨後加速崩跌，最低觸及1160附近，中美新一輪貿易談判，特朗普強烈抨擊美聯儲加息決定而其亦後院起火，金價趁美元回落的機會強勢反彈，試圖收複千二大關。日圖呈震蕩下行，周圖則維持在相對低位區間震蕩。整體來看，金價前期表現反複， 2015年年底計起加息靴子七度落地，美聯儲主席鮑威爾延續漸進加息的政策路徑，若就業與通脹情況表現良好，美聯儲後續加息的步伐或有所提速，美元與主要經濟體貨幣間的利差擴大，美元有機會再度高歌猛進，從而對金價構成打壓，下方關注前期低位1189及1172附近支撐。另一方面，全球各大央行寬松周期陸續步入式微，而美國貿易保護主義擡頭，加上國際地緣政治動蕩，中東等地區風險頻頻爆發，若消息面配合，金價不排除借美元回軟或避險情緒升溫的機會走出技術性反彈，上方壓力位看重要整數1200及前期高位1217附近。美央行加息存在不確定性，金價有機會在下挫後短時間內大幅反彈，並有機會超越原水平，與市者必須具備足夠保證金以應對有關風險，掌握創富先機。
黃金回調分析：
近期波浪回調 重要黃金回調
阻力 1229 ~
阻力 1217 ~
阻力 1200 ~
支持 ~ 1189
支持 ~ 1172
支持 ~ 1160
陰陽燭形態：
4小時 日圖 周圖
形態 觸底反彈 區間震蕩 區間震蕩
頂底形態及均線分析：
弱 中 強
阻力 重要整數1200 前期高位1217 前期高位1229
支持 前期低位1189 前期低位1172 前期低位1160
銀行間倉位分析：
好倉比例 淡倉比例 好倉挂單支持區 淡倉挂單支持區
昨日 49% 51% 1180,1190 1200,1210
前日 48% 52% 1180,1190 1200,1210
ETF金銀持倉量：
全球最大的黃金ETF——SPDR Gold Trust周二（8月21日）黃金持倉量較前一交易日相比減少3.54噸，爲768.7噸。
全球最大的白銀ETF——iShares Silver Trust周二（8月21日）白銀持倉量較前一交易日相比持平，爲10236.28噸。
市況爆發性及急促性高，媒體對金價波動诠釋又見謬論，入市前必須頭腦清醒，嚴守止損。
【指數及外彙市場對金價關注事項】
----, 美元指數升穿96.98, 中, 5美元, 美元上行確認則金價受壓
----, 美元指數跌破94.16, 中, 5美元, 美元下行明顯則金價受惠
----, 美股升穿27000上方, 中, 3美元, 美股走強上揚則金價受壓
----, 美股跌破24000下方, 中, 3美元, 美股乏力回調則金價受惠
【今日與本周重要數據及關注事項】
周三（8月22日）
時間,數據,重要性,前值,預測值,原油波幅,白銀波幅,黃金波幅,方向
2030，加拿大6月零售銷售月率，中，2.0%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
2200，美國7月成屋銷售年化總數（萬戶），高，538，545，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
2230，美國8月17日當周EIA原油庫存變動（萬桶），高，680.5，--，0.8美元，0.1美元，3美元，若數據下滑則利好原油***
周四（8月23日）
時間,數據,重要性,前值,預測值,原油波幅,白銀波幅,黃金波幅,方向
1530，德國8月Markit制造業PMI初值，中，56.9，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
1600，歐元區8月Markit制造業PMI初值，中，55.1，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
1800，英國8月CBI零售銷售差值，中，20，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
2030，美國截至8月18日當周初請失業金人數（萬），高，21.2，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據下滑則利淡金銀、利好原油**
2100，美國6月FHFA房價指數月率，高，0.2%，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
2145，美國8月Markit制造業PMI初值，高，55.3，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
2200，歐元區8月消費者信心指數初值，中，-0.6，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
2200，美國7月季調後新屋銷售年化總數（萬戶），高，63.1，65.0，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
2300，美國8月堪薩斯城聯儲制造業綜合指數，高，23，--，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
周五（8月24日）
時間,數據,重要性,前值,預測值,原油波幅,白銀波幅,黃金波幅,方向
0730，日本7月全國CPI年率，中，0.7%，1.0%，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
1400，德國第二季度季調後GDP季率終值，中，0.5%，0.5%，0.3美元，0.1美元，3美元，若數據上揚則利好金銀、利好原油
2030，美國7月耐用品訂單月率初值，高，0.8%，0.8%，0.5美元，0.3美元，5美元，若數據上揚則利淡金銀、利好原油**
市場中有數不清的投資機遇，但是，投資者的時間、精力和資金是有限的，不可能把握住所有的機會，這就需要投資者有所取舍，通過對各種投資機會的輕重緩急、熱點的大小先後等多方面衡量，有選擇地放棄小的投資機遇，才能更好把握更大的投資機遇。但是一般投資者有自身的工作、生活，並不可能花太多時間來拿捏與取舍，這個時候，就可以跟著英倫喊單平台的實盤專家做單，多屆《研究實力之冠》的專家團隊以“點位精准”著稱，任何突發情況直接發問，從早到晚長時段實時在線，下了班也可以跟單交易。想免費學習英倫分析師課程，或是免費報名英倫喊單平台，或是了解更多黃金、白銀、外彙、原油、滬深300股指行情，不妨登陸英倫官網進行咨詢。關注微信公衆號：英伦金融投资，加入英倫易賺俱樂部，讓你嗨不停，賺更多。
英倫金融投資管理部