英伦金融「黄金交易早评」：美国进口物价指数加速上扬，美元逞强金价重挫

英伦金融：美国总统特朗普或将在11月3日出访亚洲前公布美联储主席人选，围绕美联储下任掌门的猜测越发热闹，据报道斯坦福大学教授泰勒在面试中给特朗普留下了深刻印象，而鉴于泰勒发明的“泰勒规则”，美联储最终应把利率提升至5.74%，远超当前水平，其观点堪称“鹰派中的鹰派”，此外美国九月进口物价指数加速上行，或令通胀加快回升的步伐，美元在双重利好助推下走强。美股涨跌互现，道指盘中一度升穿23000点大关创造历史；美债收益率震荡走高。美元指数强势攀升，不过尾盘稍有回落，在93.5水平附近靠稳，金银双双走弱，继续回落。欧洲央行行长德拉吉将在 “欧元区结构性改革”会议致开幕词，敬请留意，而日内关注消息面对美元走势的影响，以及市场风险偏好情绪的变化。市场对美联储加息路径意见分歧，从CME监察可见2017年11月加息机会为0%，12月加息机会为83%，明年3月见96%，若加息机会上升短线利淡金银，反之则利好金银。美国十年期债券收益率震荡上行，金银料逢高受压。金价受市场对美联储未来加息路径的预期影响，短线银行间挂单在1270-1280区间好仓存在一定支持，而1290-1300区间则面临较强淡仓压力。目前市场通过各种迹象揣测美联储加息态度，特朗普税改框架出炉政坛褒贬不一，下任联储主席人选引关注，美联储年底加息预期强烈，地缘政治局势扰动市场，金银区间震荡，较高值搏率的交易策略，以适量逢高做空及突破区间追单较有利。
【今天重要事件入市策略】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 1630以英国9月失业率低于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
3) 1930以COMEX持仓减少预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
4) 2030以美国9月新屋开工年化总数高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
5) 2030以美国9月营建许可总数高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
6) 在无突发事件下，以技术走势入市策略如下：
　A)首触1290适量淡仓，目标1285,1281
　B)上破1290适量好仓，目标1296,1306
　C)跌穿1281适量淡仓，目标1275,1268
　D)首触1268适量好仓，目标1275,1281
美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
【重要支持及阻力】
弱 中 强
阻力 1294 1306 1326
支持 1281 1260 1250
【前交易日回顾】
1) 0900以亚太区股市回稳预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
2) 1630以英国9月未季调输入PPI年率高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
3) 1630以英国9月零售物价指数年率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
4) 1630以英国9月CPI年率低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
5) 1700以欧元区9月未季调CPI年率终值低于预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
6) 1700以德国10月ZEW经济景气指数高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
7) 1700以欧元区10月ZEW经济景气指数高于预期适量好仓，波幅逾1~3美元
8) 1930以COMEX持仓减少预期适量淡仓，波幅逾1~3美元
9) 2030以美国9月进口物价指数月率高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
10) 2115以美国9月工业产出月率高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
11) 2200以美国10月NAHB房产市场指数高于预期适量淡仓，波幅逾3~5美元**
12) 在无突发事件下，以技术走势入市策略如下：
　A)首触1300适量淡仓，目标1295,1290
　B)上破1300适量好仓，目标1306,1314
　C)跌穿1290适量淡仓，目标1285,1277
　D)首触1277适量好仓，目标1285,1290
美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
前优先操作建议：
2. 1300做空，看1290，突破追1285 (亚市时段，准确捕捉8美元波幅)
4. 触顶回1290做空，看1285，突破追1277 (美市早段，准确捕捉9美元波幅)
以1手黄金(100盎司，1000美元保证金)计算，盈利: 1700美元(回报率: 170%)
【环球市况焦点及分析】
美国总统特朗普或将在11月3日出访亚洲前公布美联储主席人选，围绕美联储下任掌门的猜测越发热闹，据报道斯坦福大学教授泰勒在面试中给特朗普留下了深刻印象，而鉴于泰勒发明的“泰勒规则”，美联储最终应把利率提升至5.74%，远超当前水平，其观点堪称“鹰派中的鹰派”，此外美国九月进口物价指数加速上行，或令通胀加快回升的步伐，美元在双重利好助推下走强。美股涨跌互现，道指盘中一度升穿23000点大关创造历史；美债收益率震荡走高。美元指数强势攀升，不过尾盘稍有回落，在93.5水平附近靠稳，金银双双走弱，继续回落。原油方面，油价先抑后扬，高位持稳，对美国产量和出口增加的预期，抵消了对伊拉克和库尔德武装力量之间的冲突可能威胁伊拉克原油产量的担忧，此外上周API原油库存驟减，但汽油及精炼油库存意外上升。本周焦点，欧元区、英国、中国均有重磅宏观数据公布，而中共十九大召开、英国行长卡尼出席听证会、杜德利等美联储重要人物发表讲话、OPEC与非OPEC减产监督委员会例会等事件，亦料将受到密切关注。此外，倘若特朗普透露美联储下一任主席人选的最新动向，市场势必掀起巨浪。数据方面，在美国，预计新屋开工及营建许可表现尚可，初请稳中向好，谘商会领先指标则差强人意，成屋销售大致持平。预计加拿大CPI稍微走低，零售销售持稳。在欧洲，预计德国PPI大致持平；英国失业率轻微上行，零售销售月率由升转跌，CBI工业订单差值收窄。在亚太区，预计中国城镇固定资产投资、社会消费品零售总额、规模以上增加值均持稳或稍有走低，GDP表现良好；澳大利亚失业率持平。从美国自身利益角度出发，并不会轻易加息，但就目前全球经济环境来看，美元较大多数主要货币而言依然具有吸引力，当美元重拾强势后，金银料面对较大压力。交易时要提防突发消息，必须严守止损。
英伦金融【黄金】：美国进口物价指数加速上扬，美元逞强金价重挫。1)首个即市策略，升穿1290可适量造多，看1296,1300，突破追1306,1310。2)反之，跌破1281，目标1278,1275，突破可追1268,1261。3)最后一个策略，特朗普税改框架出炉政坛褒贬不一，下任联储主席人选引关注，美联储年底加息预期强烈，地缘政治局势扰动市场，金银区间震荡，以1306-1320区间作适量空单，追5~8美元突破利润。留意后市波动且快且急，必须准备足够的保证金及严守止损。
【实金需求】Comex内部报告则显示黄金交割状况持平，显示实金需求无回暖状况。
【原油直击】上个交易日，原油价格靠稳。市场预期美国原油生产和出口增加，油价曾经受影响。不过伊拉克和库尔德自治区紧张局势，可能影响原油出口，油价受支持。纽约期油以每桶51.88美元收市，升1美仙。伦敦期油收市报57.88美元，升6美仙。纽约期油收市后，美国石油协会公布，当地上星期原油库存减少710万桶，市场则预测减少420万桶。蒸馏油存量增加160万桶，汽油存量增加190万桶。数据公布后，油价在场外交易时段上升。从供应面看， OPEC延长减产协议九个月至2018年三月底，OPEC减产承诺的兑现率反弹至高位，利比亚及尼日利亚待产量稳定后或加入减产协议，非OPEC产量水平持稳，而美国国内页岩油产量或已接近强弩之末，不过特朗普主张放松能源生产限制，未来若政策落地则美国产量的增长可能超出想象，联合限产协议巩固了市场对油价已经见底的共识，但美国页岩油产量保持在相对高位，若扩大减产规模将令OPEC利益进一步受损，协议存在难以为继的可能性。从需求面看，欧美政局动荡，全球经济复苏难言一帆风顺，原油需求似有见底回升迹象但增长仍然相当缓慢，从长远来看还面临被新能源替代的威胁。前期因OPEC与非OPEC历史性达成联合减产协议并正式生效，油价从低位有所回升，过程多有反复，多空激烈争斗导致宽幅拉锯频繁出现，油价上行至53美元附近遇阻，多空激烈交锋后油价节节败退，但跌破50美元整数关口引来多头大举反击，油价得以重返51美元上方并伺机挑战52美元附近阻力。若经济数据利好股市情绪，或事件影响原油供应预期，未来油价仍然有机会再度向上挑战压力位，但同时亦要警惕供应博弈的格局未真正打破，若囚徒困境的发展导致限产协议成一纸空文，或美国页岩油产量剧增，很可能将打压油价后期再度探底，支持看50.61,49.10，阻力看52.85,54.24。目前油价受消息面影响较大，建议投资者紧盯消息面变化，时刻顺势而为。
【纽约股市】纽约股市个别发展。道琼斯工业平均指数再创新高，曾经升穿2万3千点，是历来首次。收市升40点，报22997点。标准普尔五百指数升1点，报2559点。医疗保险公司联合健康集团、医疗护理用品公司强生，季度盈利都是高过市场预期。道指受支持，连续第三个交易日上升，早段跌8点后反弹，上午尾段突破23000点，创23002点纪录新高，升45点。其后升幅收窄，下午早段重拾升轨，以接近全日最高收市，再创收市新高，但未能重上23000点。今年来道指已经四次录得一千点进程。若美股走强则利淡金银回落。
【美元指数】美元兑主要货币汇价普遍上升，美汇指数触及一星期来最高。市场揣测，美国总统特朗普倾向提名会较积极加息的人选，出任联邦储备局下任主席，加上美国两年期国债孳息率，触及近九年来最高，美元受支持。西班牙承认，加泰罗尼亚自治区政治危机带来影响，下调明年经济增长预测，欧元受影响。英伦银行行长卡尼表示，正制订计划应对英国一旦「硬脱欧」，言论影响英镑下跌。目前美联储不容美元走得太强，走势是在没干预下上扬，到一定位置则有打压，走势有人为因素及避险资金支持。
【黄金分析】
【技术面分析】技术上，4H图呈冲高回落，此前白宫政局动荡，金价站上1350并创出年内新高，随后转弱并震荡回落，九月美联储维稳利率并宣布十月缩表，耶伦暗示低通胀无碍加息，金价震荡下行相继击穿1300、1290、1280、1270整数关口，最低触及1260附近，随后受抄底资金支持，逐步震荡回升，但美联储下任掌门或偏鹰派，1300整数大关得而复失后继续向下滑落。日图呈宽幅拉锯，周图则在相对低位区间震荡。整体来看，金价前期表现反复， 2016年年底计起加息靴子三度落地且缩表正式启动，若就业与通胀情况表现良好，美联储后续加息及缩表的步伐或有所提速，特朗普税改正在稳步推进，而且新任美联储主席可能偏向鹰派，美元有机会再度高歌猛进，从而对金价构成打压，下方关注前期低位1268及1260附近支撑。另一方面，全球各大央行宽松周期似乎接近尾声，医改法案受挫后，特朗普的基建和税改框架能否获得国会通过仍为未知数，加上通俄门调查等纷扰其政治不确定性始终难以排除，而国际地缘政治动荡，朝鲜核试验等或引发局部地区风险爆发，若消息面配合，金价不排除借美元回软或避险情绪升温的机会走出技术性反弹，上方压力位看重要整数1300及前期高位1314附近。美央行加息存在不确定性，金价有机会在下挫后短时间内大幅反弹，并有机会超越原水平，与市者必须具备足够保证金以应对有关风险，掌握创富先机。
黄金回调分析：
近期波浪回调 重要黄金回调
阻力 1326 ~
阻力 1306 ~
阻力 1294 ~
支持 ~ 1281
支持 ~ 1268
支持 ~ 1250
阴阳烛形态：
4小时 日图 周图
形态 区间震荡 区间震荡 区间震荡
顶底形态及均线分析：
弱 中 强
阻力 前期高位1294 前期高位1306 前期高位1326
支持 前期低位1281 前期低位1268 重要整数1250
银行间仓位分析：
好仓比例 淡仓比例 好仓挂单支持区 淡仓挂单支持区
昨日 50% 50% 1270,1280 1290,1300
前日 51% 49% 1280,1290 1300,1310
ETF金银持仓量：
全球最大的黄金ETF——SPDR Gold Trust周二（10月17日）黄金持仓量较前一交易日相比持平，为853.13吨。
全球最大的白银ETF——iShares Silver Trust周二（10月17日）白银持仓量较前一交易日相比持平，为10,023.77吨。
市况爆发性及急促性高，媒体对金价波动诠释又见谬论，入市前必须头脑清醒，严守止损。
【指数及外汇市场对金价关注事项】
----, 美元指数升穿94.27, 中, 5美元, 美元上行确认则金价受压
----, 美元指数跌破91.01, 中, 5美元, 美元下行明显则金价受惠
----, 美股升穿24000上方, 中, 3美元, 美股走强上扬则金价受压
----, 美股跌破22000下方, 中, 3美元, 美股乏力回调则金价受惠
【今日与本周重要数据及关注事项】
周三（10月18日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
1630，英国9月失业率，中，2.3%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据下滑则利好金银、利好原油
2030，美国9月新屋开工年化总数（万户），高，118，118，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2030，美国9月营建许可总数（万户），高，127.2，122.0，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2230，美国10月13日当周EIA原油库存变动（万桶），高，-274.7，--，0.5美元，0.1美元，3美元，若数据下滑则利好原油**
周四（10月19日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
0830，澳大利亚9月季调后失业率，中，5.6%，5.6%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据下滑则利好金银、利好原油
1000，中国1-9月城镇固定资产投资年率-YTD，中，7.8%，7.7%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1000，中国1-9月社会消费品零售总额年率-YTD，中，10.4%，10.3%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1000，中国1-9月规模以上工业增加值年率-YTD，中，6.7%，6.7%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1000，中国第三季度GDP年率，中，6.9%，6.8%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1630，英国9月季调后零售销售月率，中，1.0%，-0.2%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2030，美国10月费城联储制造业指数，高，23.8，20.5，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
2030，美国截至10月14日当周初请失业金人数（万），高，24.3，24，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据下滑则利淡金银、利好原油**
2200，美国9月谘商会领先指标月率，高，0.4%，0.1%，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
周五（10月20日）
时间,数据,重要性,前值,预测值,原油波幅,白银波幅,黄金波幅,方向
1400，德国9月PPI年率，中，2.6%，2.9%，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
1800，英国10月CBI工业订单差值，中，7，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2030，加拿大9月CPI年率，中，1.4%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2030，加拿大8月零售销售月率，中，0.4%，--，0.3美元，0.1美元，3美元，若数据上扬则利好金银、利好原油
2200，美国9月成屋销售年化总数（万户），高，535，535，0.5美元，0.3美元，5美元，若数据上扬则利淡金银、利好原油**
市场中有数不清的投资机遇，但是，投资者的时间、精力和资金是有限的，不可能把握住所有的机会，这就需要投资者有所取舍，通过对各种投资机会的轻重缓急、热点的大小先后等多方面衡量，有选择地放弃小的投资机遇，才能更好把握更大的投资机遇。但是一般投资者有自身的工作、生活，并不可能花太多时间来拿捏与取舍，这个时候，就可以跟着英伦喊单平台的实盘专家做单，多届《研究实力之冠》的专家团队以“点位精准”着称，任何突发情况直接发问，从早到晚长时段实时在线，下了班也可以跟单交易。想免费学习英伦分析师课程，或是免费报名英伦喊单平台，或是了解更多黄金、白银、外汇、原油、沪深300股指行情，不妨登陆英伦官网yifx.com或是致电400-0761-167进行咨询。关注微信公众号：yifx400，加入英伦易赚俱乐部，让你嗨不停，赚更多。
英伦金融投资管理部