智通財經APP獲悉,4月10日,乘聯會祕書長崔東樹發文稱,2024年一季度車市零售基本實現預期中的開門紅走勢,3月同、環比均高增長的重要原因是春節因素帶來的節後消費恢復。春節後的價格戰迅速升溫,隨之形成明顯消費觀望現象,加之對部分新車的關注以及對以舊換新政策的預期,3月車市呈現慢熱型啓動。
1.近年狹義乘用車零售走勢
3月1-31日,乘用車市場零售168.7萬輛,同比增長6%,環比增長51.4%;1-3月累計零售483萬輛,同比增長13%。
因2023年春節屬本世紀最早,因此2024年1月零售表現很強,2月偏弱,主要是基數因素。3月的增長較強,未來仍有恢復較好增長的潛力。
2.近年狹義乘用車批發走勢
3月全國乘用車廠商批發218.9萬輛,同比增長10%,環比增長68%。受春節因素影響的2月低銷量,導致3月廠商銷量處於當月歷史的新高水平。
2023年以來累計批發創歷史新高達2,553萬輛,今年1-2月增11%,3月批發達到219萬,累計同比增長10%,總體走勢相對較強。
3.近年狹義乘用車生產走勢
3月乘用車生產219.2萬輛,同比增長5%,環比增長77%。3月乘用車生產較2018年的歷史同期高點216萬臺高出3萬輛,創歷史新高。
1-2月乘用車生產326萬輛,同比增長8%;3月219萬輛,增5%;1-3月累計545萬,同比增7%。目前乘用車生產能力超強,但1-3月還是比較剋制的。3月部分主力企業強力調整生產穩庫存,確保經銷商體系的庫存均衡,尤其隨着美聯儲加息和上游資源價格下降趨勢,新能源車產銷相對謹慎。
4.產銷庫存月度變化特徵
1-2月廠商生產謹慎,而節前促銷拉動零售較強,推動廠商和渠道庫存下降。由於春節前廠商和渠道庫存下降劇烈,3月廠商生產恢復,形成了廠商產量持平於批發,而廠商國內批發高於零售10萬輛的補庫存走勢。廠商與渠道從2023年9月份到3月總體去庫存23萬輛,廠商渠道庫存壓力大幅緩解,經銷商降庫存的自我保護意識大幅增強。
5.狹義乘用車促銷走勢
新能源車的促銷逐步達到高位。近幾個月的促銷持續加大,3月新能源車促銷力度的增大尤爲明顯,而2月促銷相對增長溫和,目前已經達到2021年9月後的歷史高位促銷水平。
傳統燃油車的促銷在2023年8月又開始大幅反彈,2024年2月環比相對降低到18.3%,目前仍處於近期高位水平。
各車系的促銷走勢相對分化,合資車企的促銷力度較大。近期自主燃油車的促銷也逐步跟上。歐系和韓系近期促銷力度較強。
雖然消費升級推動高端需求較強,但由於新能源的分流,豪華車促銷力度持續增大到21.4%,處於歷史新高水平。
自主車企近幾個月的促銷總體穩定,由於自主的新能源促銷小於燃油車,出口佔比增大,因此總體促銷相對穩定。
6.狹義乘用車各級別增長特徵
2024年3月乘用車零售增速稍低於批發。由於新能源車較弱帶來3月轎車需求佔比下降。3月轎車零售低於SUV零售,轎車中主要是B級轎車表現較好,A00級轎車銷量回升,但A0級轎車銷量損失較大。
SUV市場高端化較強,B級和 C級的SUV同比去年較強。
7.狹義乘用車國別增長特徵
3月主流合資品牌零售50萬輛,同比下降8%,環比增長49%。3月的德系品牌零售份額20.4%,同比下降1.5個百分點;日系品牌零售份額13.8%,同比下降2.2個百分點;美系品牌市場零售份額達到8.2%,同比下降1.8個百分點。
自主品牌在新能源市場和出口市場獲得明顯增量,頭部傳統車企轉型升級表現優異,奇瑞、吉利、比亞迪、長安、長城等傳統車企品牌份額提升明顯。
8.2024年品牌產銷特徵
3月乘用車市場零售168.7萬輛,同比增長6%,環比增長52.8%;1-3月累計零售483萬輛,同比增長13%。
3月乘用車出口(含整車與CKD)40.6萬輛,同比增長39%,環比增長36%,今年總體汽車出口延續去年年末強勢增長特徵,1-3月出口106萬增36%。
3月乘用車生產219.2萬輛,同比增長5%,環比增長77%。3月乘用車生產較2018年的歷史同期高點216萬臺高出3萬輛。
3月全國乘用車廠商批發218.9萬輛,同比增長10%,環比增長68%。
9.新能源滲透率走勢-批發
3月新能源車廠商批發滲透率37%,較2023年3月31%的滲透率提升6個百分點。
3月,自主品牌新能源車滲透率51.1%;豪華車中的新能源車滲透率33.6%;而主流合資品牌新能源車滲透率僅有6.1%。
10.全國新能源滲透率-零售
3月新能源車國內零售滲透率41.6%,較去年同期34%的滲透率提升7.2個百分點。
3月,自主品牌中的新能源車滲透率63.3%;豪華車中的新能源車滲透率28.4%;而主流合資品牌中的新能源車滲透率僅有7.4%。
3月傳統車零售同比下降6%,而新能源車零售同比上升29%,均壓力較大。