智通財經APP獲悉，美國鋁業(AA.US)宣佈，已與氧化鋁有限公司(Alumina Limited,AWCMY.US)簽訂了一份具有約束力的計劃實施協議，以全股票交易的方式收購後者，估值約爲22億美元。
氧化鋁有限公司董事會建議公司股東在沒有更優方案的情況下投票贊成該協議，並由獨立專家得出結論，認爲該交易符合氧化鋁有限公司股東的最大利益。
根據協議條款，氧化鋁有限公司股東每持有1股氧化鋁有限公司股份將獲得0.02854股美國鋁業股份。交易完成後，氧化鋁有限公司股東將持有合併公司31.25%的股份，美國鋁業股東將持有68.75%的股份。
根據美國鋁業截至2024年2月23日(即計劃實施協議宣佈前的最後一個交易日)的收盤價，協議比率意味着氧化鋁有限公司每股價值1.15澳元，氧化鋁有限公司的股權價值約爲22億美元。
此外，在交易完成後，氧化鋁有限公司董事會的兩名新澳大利亞董事將被任命爲美國鋁業董事會成員。
根據協議條款並應氧化鋁有限公司的要求，美國鋁業已同意向氧化鋁有限公司提供短期流動性支持，以在氧化鋁有限公司的淨債務狀況超過4.2億美元的情況下爲AWAC合資企業的股權認購提供資金。根據AWAC目前對2024年現金流的預測，美國鋁業預計在2024年不需要任何支持。如果交易沒有完成，氧化鋁有限公司將被要求在2025年9月1日之前支付其股權認購(加上應計利息)。
目前氧化鋁有限公司最大的實際股東Allan Gray Australia已證實，它將繼續支持擬議的交易。
該交易預計將於2024年第三季度完成，前提是滿足慣例條件，並獲得兩家公司股東的批准和所需的監管批准。所需的監管批准包括澳大利亞外國投資審查委員會以及澳大利亞和巴西的反壟斷監管機構的批准。該交易不以盡職調查或融資爲條件。