FX168財經報社(北美)訊 #NFT與加密貨幣#Nu Holdings,一家增長迅猛的金融科技股,其發展深受加密貨幣崛起的影響。
(Nu Holdings年初至今走勢圖,來源:谷歌)
長期以來,沃倫·巴菲特對比特幣持批評態度,2018年他曾預言加密貨幣「最終結局不會好」。當時,比特幣價格約爲15000美元。
儘管如今比特幣價格已飆升至50000美元,巴菲特依舊堅持原立場。他甚至表示,即使有人以25美元的價格提供全球所有比特幣,他也不會接受:「我如何利用它呢?」他質疑道,「最終我還得將它賣給你,它毫無實際用途。」
但每個規則總有例外。巴菲特雖不看好比特幣,但這並不代表他的伯克希爾哈撒韋公司也持相同觀點。
伯克希爾哈撒韋的市值近9000億美元,巴菲特手下有衆多經驗豐富的顧問協助管理其龐大的投資組合。顯然,無論是巴菲特還是他的某位顧問,都對一隻股票情有獨鍾,爲之投入10億美元。這隻股票的表現,嚴重受加密貨幣價格波動的影響,其中就包括比特幣。
乘加密貨幣東風
在淘金熱時期有句老話:不要去挖金子,去賣鐵鍬——不管有沒有挖到金子,你總能賺錢。這正是Nu Holdings(NU)利用加密貨幣市場所遵循的策略。
2013年,Nu以Nubank的名義席捲拉美銀行業。原因很簡單:該地區的銀行業長期被少數強大的企業所控制,它們利用市場支配地位向消費者收取高額的基礎服務費。
Nubank作爲一家數字優先的銀行誕生,提供給任何擁有智能手機或電腦的用戶低成本的銀行賬戶、信用卡和個人貸款等金融產品。
市場對於低成本且易於使用的金融產品的渴望很大。例如,2014年Nubank幾乎無客戶,但隨後客戶數每季度都在增長,到2023年已超過9000萬。令人驚訝的是,現在巴西超過半數的成年人都是Nubank的客戶。
隨着客戶數量的增加,Nubank在增加新金融產品方面做得很出色。這使得公司不僅能從客戶數量增加中獲利,還能從客戶使用更多產品中獲益。
當Nubank剛推出時,客戶通常只使用一種產品——當時銀行的唯一產品。而現在,新客戶平均會選擇三種金融產品,隨着他們使用Nubank的時間越長,這個數字還會增加。
Nubank 在2022年推出的新產品Nucripto,讓用戶能購買、出售和交易包括比特幣和以太坊在內的十餘種加密貨幣。自運營伊始,Nucripto便吸引了逾百萬活躍用戶。
目前,Nubank 仍然在加密貨幣領域不斷探索。它正計劃推出自家數字貨幣Nucoin,並陸續增加新的加密貨幣選項,例如Polkadot和Avalanche。
該公司大多數收入仍來自信用卡、保險單和傳統投資賬戶等傳統金融產品。儘管如此,Nubank 已在拉丁美洲加密貨幣市場佔據領先位置,用戶超百萬且用戶數每季度穩步增長。
巴菲特的典型投資選擇?
儘管巴菲特數十年來一直避免投資科技股,但他在銀行業有着深厚的投資歷史。他通過伯克希爾哈撒韋公司持有美國銀行和花旗集團的股份,並長期持有富國銀行的股票。
在許多方面,Nubank 都可被視爲巴菲特的傳統投資。這家公司由曾任職於紅杉資本的風險投資家David Velez創立,擁有經驗豐富的創始人和強大的經濟壁壘。其競爭對手發現很難複製Nubank的商業模式,這一點尤爲關鍵。
作爲一家以數字化爲先導的銀行,Nubank 在行業中獨樹一幟,而其他同行則多半被高成本的傳統商業模式所困,比如維護大量員工和高昂的實體網點。
Nubank 能夠比競爭對手更迅速、更高效地運作,這種優勢不會輕易消失。雖然加密貨幣只是其增長動力之一,但它確實是該公司關注的焦點之一。Nubank 爲日益增多的客戶提供了衆多需求旺盛的金融產品,並且雖然近年來增長迅猛,它的潛在市場潛力依舊巨大。
考慮到2023年的顯著股價上漲,雖然當前股價不低,但對於巴菲特這樣的投資者來說,早期投資於未來可能持續增長的公司仍然是值得的長期投資。