智通財經APP獲悉，隨着基金四季報基本披露完畢，公募基金在去年四季度重倉港股標的整體持倉情況也浮出水面，行業集中度發生了顯著變化。
數據顯示，在2023年四季度對港股重倉股主要以減持爲主，大部分個股都出現了持股數的減少，減持數量較多的個股包括了中國電力(02380)、中國海洋石油(00883)、快手-W(01024)、美團-W(03690)、藥明生物(02269)等。
而在增持方面，加倉幅度最大的以科技行業、醫藥行業爲主。
醫藥行業中，如康方生物(09926)、石藥集團(01093)、翰森製藥(03692)等，增持市值分別爲13.55億元、11.79億元、5.19億元。
科技行業中，聯想集團(00992)表現優異，增持市值爲6.09億元，一舉躍爲四季度重倉港股通持股排名前五位，該股港股通比例升至5.03%，從股價來看，聯想集團2023年全年漲幅超過80%，奪得恆生科技股亞軍，同期恆生指數下跌11%。
國投瑞銀港股通價值發現混合基金經理劉揚表示，“聚焦受益於中國結構性增長和經濟轉型，尤其是從投資驅動向消費驅動轉型的戰略性行業，發掘受益於中國增長和改革的行業龍頭，關注具有競爭優勢的高質量公司。”
而從2023年開始，AI PC脫穎而出，已成資本市場最矚目標的，聯想集團作爲AI PC的龍頭，且作爲港股唯一標的，在確定性下，資本市場投出了信任票。
此前不久的CES展會上，聯想集團的關注度極高，聯想集團攜40多款基於人工智能的全新設備與解決方案亮相，涵蓋YogaTmThinkBookTM、ThinkPadTmThinkCentreTr和LegionTM等衆多產品系列。其中，10餘款聯想AI PC重磅亮相，成爲CES2024的焦點。例如：賦能創作過程的YogaPro 9i、全球第一臺可無縫切換筆記本電腦和亞板電腦兩種模式的ThinkBook Plus Gen 5Hybrid、全球首款商務AI PC-ThinkPadX1 Carbon Al、新一代超小型ThinkCentreneo Ultra等。這些AI PC不僅具備強大的性能和高效的運算力，還通過結合大模型，實現通用場景下的個性化服務以及即時可靠的服務響應，同時保證數據和隱私安全，成爲最懂用戶的個人AI助理。
開源證券海外首席分析師吳柳燕分析認爲，聯想於2024年1月9日-12日參展CES並現場演示AI PC具體應用場景及個人助理“AI Now”，顯示出AI PC研發順利考慮到2023Q4聯想PC出貨量同比實現3.9%增長支持去庫存結束判斷，芯片及終端硬件龍頭廠商加速AI PC渠道側鋪貨有望驅動AI PC在中高端市場滲透，有望驅動PC業務收入增長加速以及集團整體利潤釋放，維持“買入”評級。
未來數據可能比這還要樂觀，中信證券認爲，伴隨着PC市場的恢復、AI PC的持續滲透，以及公司在AI PC領域的前瞻佈局，聯想業績有望獲得持續增長的動力，因此上調了該公司的目標價至13港元。據悉，聯想的AI佈局主要分爲三部分，即AI內嵌的智能終端、AI導向的基礎設施和AI原生方案服務。基礎設施方面，預計2024年下半年隨着大模型在企業當中落地，推理會成爲主要計算需求，預計聯想的邊緣推理方案將逐漸發力。模型方面，公司目前採用混合架構，本地模型可以實現部分AI功能，其餘則在個人授權的情況下交付雲端大模型實現複雜意圖理解和內容生成。後續伴隨硬件和模型壓縮技術的發展，本地化模型將有望實現70%-80%基礎應用場景，推動模型使用成本的優化。方案服務方面，可以對接多種技術平臺，提供模型訓練、微調、部署、調用等端到端能力，並向不同的業務場景輸出解決方案。