智通財經獲悉，富國銀行週三表示，儘管英偉達(NVDA.US)和AMD(AMD.US)等公司在“當前水平和人氣”上令人信服，美光科技(MU.US)是其在半導體領域的首選。以Aaron Rakers爲首的分析師們在給客戶的一份報告中寫道:“(生成式人工智能)的長期擴張將持續(儘管在2024年下半年放緩)。然而，我們預計2024年將出現一些對週期更敏感的公司的輪換。”
富國銀行預計，到2024年和2025年，半導體行業的存儲部分將同比增長69%和15%，這將使美光科技受益;預計2024年和2025年半導體總銷售額分別約爲6450億美元和7180億美元，同比分別增長17%和11%。
隨着AMD和英偉達股價近期的下跌，富國銀行表示看好這兩家公司，尤其是在人工智能的推動下，數據中心的支出勢頭仍在繼續。分析師寫道:“人工智能的發展勢頭正在持續，(傳統)服務器的支出將轉向推理與訓練+復原，這將推動2024年服務器的強勁增長。”
分析師們預計，來自服務器CPU和GPU的收入將同比增長33%，而用於服務器的動態隨機存取存儲器預計今年將增長100%以上。該公司指出，在整個第三季度，英特爾和AMD的服務器CPU出貨量同比下降34%，而服務器出貨量下降了21%。
富國銀行表示，Arm Holdings(ARM.US)、Cadence Design Systems(CDNS.US)和Synopsys(SNPS.US)是“核心長期持股”，並將安森美半導體(ON.US)視爲“受青睞的大中型股持股”，而Allegro MicroSystems(AGM.US)則被視爲該公司最看好的小盤股。此外，富國銀行週三下調了芯片製造商Ambarella(AMBA.US)和MaxLinear(MXL.US)的評級。