FX168財經報社(北美)訊 對於沃倫·巴菲特(Warren Buffett)的伯克希爾·哈撒韋(Berkshire Hathaway)投資組合中有47%投資於這家人工智能公司的情況可能會讓投資者感到驚訝。對於一個強調分散投資優勢的投資人來說,這個決定似乎有點違背直覺,尤其是當人們認爲人工智能(AI)股票意味着更高的風險時。#金融巨頭動向#
然而,也許讓一些投資者感到毫無意外的是,這隻股票是蘋果,這是市值最大的上市公司。以下是巴菲特的團隊似乎堅守這家科技巨頭股票的原因,以及爲什麼它可能在可預見的將來仍然是伯克希爾·哈撒韋的主要持倉。
AI、蘋果和伯克希爾·哈撒韋
目前看來,巴菲特的團隊似乎並沒有直接瞄準AI股票,而是專注於那些也碰巧使用AI的優秀公司。其他所謂的「巴菲特AI股票」(如亞馬遜和Snowflake)的總合在伯克希爾的投資組合中佔比不到1%。此外,儘管巴菲特很晚才接受科技股,但蘋果是他公司唯一一個市值超過100億美元的科技頭寸。
儘管如此,蘋果已經成爲AI方面的重要投資者。幾乎其所有最新產品和服務都在某種程度上應用了AI。該公司還長期通過其Apple Scholars計劃資助博士研究生獎學金,這使其在研究領域成爲一個重要力量。
此外,其對AI的推動可能會間接影響巴菲特的團隊持有該股。AI控制着主要的智能手機操作系統之一。在這方面,AI可以幫助改善用戶體驗。此外,由於蘋果設計自己的芯片,它有許多選項可以在我們不知道的情況下將AI整合到其產品中。
蘋果的財務狀況和AI
投資者還應關注蘋果及其AI培育的良性循環。該公司目前的流動性約爲1620億美元,考慮到短期投資的未實現損失。這使得該公司在資助AI研究和項目時具有巨大的選擇性,並且可以幫助蘋果購買其無法成功生產的技術。其產品和相關服務在2023財年創造了970億美元的淨收入。
儘管在經濟增長疲軟的情況下,淨收入同比下降了3%,但該公司在該財年創造了將近1000億美元的自由現金流。這筆錢很可能會流回AI研究、改進其產品,並增強公司的淨收入和自由現金流。
良性循環還幫助股東獲利,蘋果股價在2023年上漲了逾50%。這使其市盈率(P/E)達到32左右,接近多年來的高位。儘管如此,它的估值仍低於亞馬遜、微軟和英偉達,略高於谷歌母公司Alphabet,表明市場已經相對公正地估值了該公司。
伯克希爾對於蘋果的投資
投資者應將蘋果視爲一家AI公司,但這可能不是伯克希爾·哈撒韋持有該公司如此巨大倉位的直接原因。蘋果在AI方面的研究及其基於AI的應用使其成爲該領域的領導者。隨着AI已經變得對投資者至關重要,公司已經更明確地將AI與產品功能聯繫起來。
然而,投資者應該注意到的是巴菲特的重點仍然放在蘋果的財務狀況上,而不是直接放在其AI上。#2024投資策略#