智通財經APP獲悉，12月15日，國家發改委向社會公開徵求《“數據要素×”三年行動計劃（2024—2026年）（徵求意見稿）》意見。國泰君安指出，各地政府以及各垂直行業主管部門相關政策或將跟進，數據要素或將進入政策密集期，有望成爲跨年主線行情。相關概念股：萬國數據-SW(09698)、阜博集團(03738)、中國聯通(00762)。
具體來看，意見提出，到2026年底，數據要素應用場景廣度和深度大幅拓展，在經濟發展領域數據要素乘數效應得到顯現，打造300個以上示範性強、顯示度高、帶動性廣的典型應用場景，產品和服務質量效益實現明顯提升，湧現出一批成效明顯的數據要素應用示範地區，培育一批創新能力強、市場影響力大的數據商和第三方專業服務機構，數據產業年均增速超過20%，數據交易規模增長1倍，場內交易規模大幅提升。
此外，2023年8月，財政部對外發布《企業數據資源相關會計處理暫行規定》，明確數據資源的確認範圍和會計處理適用準則等，將於2024年1月1日起施行，體現了國家發展數據要素產業的信心和決心。數據資產入表將有助於增厚企業資產，滿足融資等需求；企業/個人數據可以和開放流通的公共數據組合，開發出更多的應用場景，實現1+1>2的效果。
與此同時，各省市也在持續從數據資產入表、數據資產流通等方面入手，推進佈局數據要素市場。
例如，由浙江省財政廳歸口，浙江省標準化研究院牽頭制定的《數據資產確認工作指南》省地方標準本月發佈，該標準是國內首個針對數據資產確認制定的省級地方性標準；11月10日，北京市啓動數據基礎制度先行區；11月21日，廣東省人民政府公開發布《“數字灣區”建設三年行動方案》，建設市場制度、交易規則和平臺載體統一的大灣區數據要素交易市場。
當前，數字經濟已經成爲經濟轉型增長的新變量。《數字中國發展報告(2022年)》顯示，2022年，我國數字經濟規模達50.2萬億元，總量穩居世界第二，佔GDP比重提升至41.5%。另據中國信通院報告，2022年數字產業化對產業數字化約有1：4的帶動效應。
值得注意的是，據瞭解，截至目前，上海數交所已構建金融、航運交通、國際等多個數據產品板塊，累計掛牌數近1500個；數據交易額不斷攀升，8月單月交易額超1億元。IDC預計，未來五年，中國數據中心服務市場將以18.9%的複合增速持續增長，預計2027年市場規模達3075億元人民幣。
華西證券指出，數據基礎設施對應的是數據資源化，它是數據要素髮展的底座；數據運營和數據交易對應的是數據資產化，它是參與收益分配和市場化的核心；數據應用則是數據要素產品和服務的商業落地場景，它是最重要的成果形式和實現數據價值的關鍵。
就投資而言，哪一細分領域有望率先受益？多家機構給出了答案：數據資產化（數據運營和數據交易）。
東吳證券明確表示，公共數據授權運營是當前最符合資本市場投資偏好的環節，因爲數據的復購率高，可以獲得穩定的現金流，而且數據產品本身可複製，邊際成本極低，意味着這些可以參與地方政府公共數據授權運營的企業具備更強的盈利能力。一般來說，具備數據持有權的廠商更容易獲得數據的運營權，因此數據的基礎設施廠商們仍然可以獲益於公共數據授權運營。
華福證券稱，數據要素運營或開啓千億藍海，預計隨着頂層政策的進一步完善，公共數據運營有望儘快完成從0到1的跨越。東莞證券也表示，展望後續，公共數據的市場化流通或將率先落地，卡位公共數據運營的公司以及醫療、財稅、金融等相關垂類領域的數據服務提供商有望受益。
相關概念股：
萬國數據-SW(09698)：作爲國內最大的第三方數據中心運營商，萬國數據始終堅持“國內+國際”雙輪驅動的發展策略。報告期內，公司國內業務穩步推進，再獲兩筆超大規模訂單的同時，位於廊坊的新建數據中心已投入運營，且該項目的二期已啓動建設，淨建築面積6328平方米，已被100%預訂。
阜博集團(03738)：阜博在掌握影視基因數字指紋、水印等核心專利技術的同時，順應Web3.0和AI的發展趨勢，積極探索數字內容確權、數字內容資產保護和交易在新場景下的應用機會。隨着中國數字文化產業高速發展，數字資產的確權、流通與交易需求愈加旺盛，疊加粒子科技的媒資管理技術產品在阜博業務中的廣泛的應用，阜博將在Web3.0&AI發展浪潮中保持領先地位。
中國聯通(00762)：2023中國算力大會期間，中國聯通揭牌了寧夏算力生態聯合創新中心，助力寧夏打造面向全國的算力科技創新基地，推進全國一體化大數據中心協同創新體系建設。中國聯通寧夏分公司與百度、華爲、中興等50家合作伙伴簽署“東數西算”戰略合作協議。