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瑞銀:維持香港寬頻(01310)“沽售”評級 目標價降至3.4港元

發布 2023-9-15 下午03:53
© Reuters. 瑞銀:維持香港寬頻(01310)“沽售”評級 目標價降至3.4港元

智通財經APP獲悉,瑞銀發布研究報告稱,下調香港寬頻(01310)目標價19%,由4.2港元降至3.4港元,評級維持“沽售”。目標價下調主要由于較高的利息成本和加權平均資金成本預測,預計公司截至8月底止下半財年每股股息將同比再下降20%,而上半財年已降50%。該行認爲,住宅業務下行空間有限,但企業業務需時複蘇。

該行表示,將香港寬頻2023至25財年純利預測分別下調14%/18%/9%,因假設2023/24財年平均借貸成本將達6%至7%,此前爲5.5%。公司現時2023/24財年股息率8%至9%,相較于同業香港電訊-SS(06823)股息率9%至10%,以及業務前景更具韌性等因素,續偏好"買入"香港電訊,多于香港寬頻。

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