FX168財經報社(香港)訊 羅斯柴爾德家族旗下資產管理公司Edmond de Rothschild自2020年以來,持續超額配置英偉達(NVIDIA),但是目前已經開始減持獲利了結。美國銀行策略師Michael Hartnett提醒市場,5月末科技基金吸引了創紀錄的資金流入後,AI正處於「小泡沫」中。
英偉達股價在上週達到411.9美元美元新高,促使該公司市值突破1萬億美元大關,成爲全球首家進入萬億美元俱樂部的芯片廠商。然而,就在全世界爲AI瘋狂,且英偉達站上巔峯之際時,部分長線資金卻在低調減持。
圍繞AI的熱議推動納斯達克100指數創下2005年以來的最佳5月回報率,而科技股正以創紀錄的最高漲幅,跑贏標準普爾500指數中的其他行業板塊。美聯儲將停止加息的押注,也提振了該行業。
但反彈的步伐促使策略師保持謹慎,被譽爲2022年以來華爾街預測最準確分析師的美國銀行策略師Michael Hartnett表示,在截至5月31日的一週內,科技基金吸引創紀錄的資金流入後,AI正處於「小泡沫」(baby bubble)中。花旗集團的Chris Montagu表示,倉位風險偏向於納斯達克100指數的獲利回吐。
《彭博社》報道, Edmond de Rothschild全球投資長Benjamin Melman在上週五(6月2日)受訪時透露,公司自2020年年底以來一直超額配置英偉達,但近期這個佈局策略被打破,已經出售部分持股來獲利了結。
針對是否會繼續增持AI相關概念股,Benjamin Melman則迴應稱:「我們會增加AI技術嗎?我們對此越來越不確定,因爲估值太高了。如果繼續上升,我們將更加謹慎。」
(來源:Bloomberg)
據瞭解,這家總部位於瑞士日內瓦的資產管理機構爲擁有200多年曆史的歐洲老牌金融世家羅斯柴爾德家族所有,目前管理資產規模790億瑞郎,約合871億美元。
根據Fintel所整理的Edmond de Rothschild持倉顯示,這家老牌資管機構在2015年英偉達業績第一次爆發之際,就馬上增持,當時的持倉股數一度高達160多萬股;第二次大手筆增持是在2022年第二季,雖然英偉達股價此後仍然經歷三波下挫,但是Edmond de Rothschild一路增持,在2022年底,增持超過20萬股。
儘管減持英偉達獲利了結,但Melman仍然對更廣泛的主題持樂觀態度,看到了爲AI提供數據的公司機會。他拒絕提及具體股票,但表示它們分佈在銀行、保險和放射學等行業。
值得關注的是,目前投資人仍存在不同的聲音,有人覺得AI估值過高減持倉位,也有人認爲英偉達和其他AI公司現階段的股價仍偏低。
「女股神」、方舟投資創始人伍德(Cathie Wood) 表示,英偉達估值過高,目前已進入泡沫階段,但她也因此錯過此次英偉達的飆升。此外,Michael Hartnett也在報告中表示,科技股和AI概念股的估值過高。
在FactSet調查的49名分析師中,41名對英偉達給出買入評級,這些分析師對英偉達給出的股價中間值約450美元。