智通財經APP獲悉,大摩發布研究報告稱,在康師傅控股(00322)公布去年業績後,調整對其預測模型,將今年銷售預測微調1%,主要是由于面類和飲料的銷售預測,隨着重新開放和渠道正常化而提高。該行保持今年營業利潤率預測不變,以反映原材料成本降低和組合升級帶來的0.6個百分點的毛利率提升,被擴大市場份額而增加的0.6個百分點的營業費用率所抵銷,因此今年淨利潤預測相應下降6%,明年盈利預測則略微提高,因爲銷售預期提高。將康師傅目標價由15.5港元略微上調至16港元,評級“增持”。
智通財經APP獲悉,大摩發布研究報告稱,在康師傅控股(00322)公布去年業績後,調整對其預測模型,將今年銷售預測微調1%,主要是由于面類和飲料的銷售預測,隨着重新開放和渠道正常化而提高。該行保持今年營業利潤率預測不變,以反映原材料成本降低和組合升級帶來的0.6個百分點的毛利率提升,被擴大市場份額而增加的0.6個百分點的營業費用率所抵銷,因此今年淨利潤預測相應下降6%,明年盈利預測則略微提高,因爲銷售預期提高。將康師傅目標價由15.5港元略微上調至16港元,評級“增持”。