智通財經APP獲悉，高盛發布研究報告稱，維持金界控股(03918)“中性”評級，爲反映較低的貴賓廳博彩收入貢獻，及旗下Vladivostok項目延遲至2023年第3季開放，分別下調2022/23年EBITDA預測33%/18%，目標價由9.5港元下調14.7%至8.1港元。
報告中稱，公司2021年業績符市場預期，其博彩場自2021年9月中起恢複營運，只是第4季博彩收入稍微跑輸博彩場關閉前的第1季水平。不過，管理層對業務複蘇持續加快看法正面，2021年11及12月份每日中場收入940萬美元及1030萬美元，超過2021年1月份水平，公司也有信心借此修補貴賓廳博彩收入下跌情況。
高盛最新預測2022年中場博彩收入會恢複至疫前水平75%;貴賓廳收入則將恢複至34%。計算成本節省，預期2022年度EBITDA爲3.63億美元，恢複2019年水平的54%。雖然公司2023年預測7.5倍估值不算吸引，但仍相對博彩股好。