FX168財經報社(香港)訊 新冠疫情期間,半導體供應鏈可謂是搶瘋頭,而就在當前局勢下,英特爾與蘋果新訂單卻涌現,提前布局爭奪晶圓代工領頭羊臺積電(TW:2330)(NYSE:TSM)的3奈米制程。對此,摩根士丹利轉向喊多買進臺積電。隔夜收盤,臺積電美國存托憑證(ADR)也快速走揚。
摩根士丹利分析師Charlie Chan報告預測,臺積電有望從英特爾(Intel)(NASDAQ:INTC)與蘋果(Apple)(NASDAQ:AAPL)手上贏得更多訂單,長期展望極為正向,決定把臺積評等從中立(Equal Weight)調升至加碼(Overweight)。
Chan指出,臺積電將有新訂單涌入,2024年英特爾委外代工的微處理器,可能會占據總需求的20%,這表示英特爾會更依賴臺積的產出。與此同時,蘋果自制芯片的比重增加,將自行設計iPhone的Modem芯片,臺積將可迎接新訂單。
他也預測道,索尼(Sony)影像感測器的代工需求將增,而上述種種因素會讓臺積營收在2024年沖破1000億美元,高于2021年的756億美元。
另外Chan也表示,2019至2023年間,臺積將砸下1400億美元投資新制程,可擴大領先優勢,讓該公司“近乎壟斷”晶圓代工的先進制程。他估計,臺積電將包辦3奈米制程的接近100%市占。
值得說嘴的是,大摩2021年對臺積電開出降評首槍,但最新報告卻夸臺積電正重新定價晶圓代工服務的附加價值,且在強化版3奈米制程順利取得突破,并轉向GAA架構的2奈米制程。加上臺積電獲蘋果、英特爾和索尼外包的機會較原預期大,且2022、2023年資本支出達高峰后,2024年資本支出負擔顯著降低,進而回饋巨大現金流。
美國股市風聲鶴唳,過去兩年來狂漲不止的科技巨擘,2022年來均難逃回檔厄運。但是唯有一檔科技股屹立不搖,2022年迄今臺積電ADR在科技股殺盤中,逆勢沖高。多家外媒更稱,臺積是地球上最重要的公司。
The Motley Fool 此前報道,資深分析師John Rotonti指出,臺積電也許是地球上最重要的企業。每個電子設備幾乎都有臺積的產品,臺積包辦全球50%的晶圓代工產能,更涵蓋90%的先進制程產能,是非常非常重要的業者。
鑒于臺積市值已沖上6000億美元大關,被問到ADR價格是否出現泡沫時,Rotonti認為,對愿意至少抱股5年的長線投資人而言,臺積電仍是好選擇。臺積電提供平臺,客戶從臺積電獲取的價值,比臺積電留給自己的更多。
英偉達(NVIDIA)首席執行官黃仁勳曾提到說,有什么東西雖然看不到,卻不能沒有?答案是空氣和臺積電。對于英偉達來說,臺積電擁有此種崇高地位。
摩爾投顧分析師張貽程認為,臺積電在臺股尾盤爆出10000張賣單摜殺臺幣7元,也拖累大盤指數蒸發50多點,失守18000大關,全都是2月10日的關系,因為這一天有3件大事會發生:
第一、臺積電會公布1月營收;
第二、MSCI公布臺股權重調整和成分股;
第三、當天21:30將公布美國1月CPI通脹數據,有可能再創40年新高。