FX168財經報社(香港)訊 新興資產充斥市場，傳統的貴金屬、股匯市投資不再成為年輕人追逐的焦點，反而是元宇宙、非同質化代幣(NFT)與虛擬土地等，在投資圈掀起巨浪。而在這波新趨勢中，投資者紛紛望向自身究竟賺取多少利潤，而這“先鋒行業”狂掃利好，營收上看5000億美元，機構更看旺到2025年。
要能構建元宇宙，就必須有更進步的電腦儀器；要能打造出電動車世界，就必須有更精密的儀表盤。種種高科技的發展，實際上都逃不過科技界的“大腦”，也就是半導體。而在半導體中，芯片無疑是市場追逐的焦點，還有打造出芯片的晶圓代工行業。
要談晶圓代工，臺積電(TSMC)這家領頭羊勢必成為關鍵，無論是歐美或亞洲市場，都正在高度聚焦其發展。PGIM保德信科技島基金經理人葉獻文表示，根據統計，加總臺灣晶圓代工指標大企業，臺灣的晶圓代工市占率在全球高達64%，更有4家臺灣公司擠進全球前10大市占排行榜。其中臺積電高居榜首，以53.1%的市占率傲視全球，讓第2名的韓國三星17.1%難以望其項背。
眼見全球經濟復蘇來臨，推升半導體終端需求暢旺延續，晶圓代工產能供不應求，加上高通、英偉達、英特爾高需求客戶訂單加持。摩根大通預期未來數年，臺灣5奈米先進制程市占將高達90%，而3奈米市占將介于80至90%，皆位于全球領先的地位。
除先進制程，成熟制程方面，盡管近2年全球芯片業資本支出大幅提升，其中投資在成熟制程的比例明顯偏低，再加上原物料價格持續走揚與成熟制程需求續熱，預期2022年賣方價格主導優勢，將延續2021年以來的強勢地位。
葉獻文認為，美聯儲對于緊縮與升息步伐，將影響包括臺股在內的短期投資信心，并造成市場波動加劇，不過待正式啟動升息后，預料市場將重新反映景氣向上的樂觀態勢，而臺股科技類股特別是半導體產業，往往能優先反映全球景氣成長優勢，在位居全球科技發展要角的利基優勢上，有望見到臺股科技股率先領頭揚升。
群益創新科技基金經理人黃俊斌指出，臺股部分，在農歷年前、景氣熱絡與作夢行情下仍正面看待臺股。產業趨勢部分，盡管半導體產業受庫存調整之陰影未除，主要攻堅部隊晶圓代工、IC設計、車用電子族群短期難有發揮，僅有晶圓代工龍頭受惠高階制程需求成長，但是元宇宙題材仍舊可望帶動眾多半導體周邊需求，包括相關設備以及更高效處理器與更高容量儲存，來滿足元宇宙所需。
當前局勢來看，總體電子產業輪動快速，個別族群雖有短期漲多修正的風險，但因為電動車、5G、HPC、AI、ABF帶動的半導體需求正式啟動，主攻族群修正后，仍有利多頭發展，可待回檔整理時，再行逢低布局。
除韓國三星，美國META、谷歌、英偉達、蘋果等科技巨擘，都早已相繼投入元宇宙。在國際政府單位方面，包括中國和韓國也都提出5年為一期的元宇宙城市發展計劃，因此可預見的是，元宇宙不再只是口號，而是個逐步落實的科技新生活，相關供應鏈中長線營運動能持續。
萬寶投顧陳子榕指出，因為看好元宇宙的發展，2021年底以來，他持續推薦半導體及相關設備廠。他提到，除臺積電布局外，晶圓二哥聯電臺股股價在經過整理之后，也已經準備發動，周初三大法人買超第一名就是聯電，預計聯電在下周法說前，股價也可望有不錯的表現。
不單單是在元宇宙，電動車等的硬件發展也值得注意。中國支持及汽車等終端市場需求升溫下，中國2021年積體電路(IC)產量大增，年增達33.3%，較2020年的16.2%明顯加速。進入2022年，上海、北京、武漢等半導體重鎮陸續宣布，將投入重金提升當地產業競爭力，完善產業鏈的布局。