智通財經APP獲悉，野村發布研究報告稱，維持郵儲銀行(01658)“買入”評級，下調今年純利預測6%，主因削減淨息差預測4點子至2.26厘，但被費用收入增長預測上調所部分抵銷，目標價由7.81港元降至7.64港元。該行預期，公司今年盈利增長13.3%，低于早前預測的15.7%。
報告中稱，公司次季純利同比升11.8%至221億元人民幣，低于該行預測3%，受淨利息收入及經營開支拖累。經營收入升9.9%至884億元人民幣則勝于預期。淨利息收入同比升3.5%至684億元人民幣，較該行預測低5%，主因中期淨息差同比跌10點子至2.27厘，低于今年首季的2.32厘，毛貸款增長也僅按季升2.7%。
該行提到，費用收入受惠于財管及代理業務，取得同比79%增長。交易收入同比升19.1%，遠高于該行預測。公司撥備前經營溢利同比升1.9%，較野村預測低6%，主因次季成本收入比率同比升3.5個百分點至55.4%。次季撥備則同比跌9%至155億元人民幣，不良貸款覆蓋率跌4.3個百分點至409.25%，不良貸款比率則升1基點至0.83%。