24K99訊 知名對衝基金經理鮑爾森(John A. Paulson)說,由於通貨膨脹和地緣政治緊張局勢,美元貶值將推動今年金價大幅上漲,他指出, 現在是購買黃金的好時機。
此外,鮑爾森在接受記者Alain Elkann採訪時表示,黃金在未來三到五年內可能會繼續走強。
鮑爾森指出,第二次世界大戰後,美元作爲世界主要儲備貨幣的地位開始緩慢下滑。他說,雖然美元仍將是一個強勁的貨幣,但美元“在世界GDP中所佔的份額已經下降,而亞洲,尤其是中國,作爲另一種經濟力量的崛起”。
鮑爾森在2008年大衰退前因做空次級抵押貸款而一舉成名。這位Paulson & Co公司創始人兼總裁,被稱爲“對衝基金之王”、“索羅斯接班人”。
鮑爾森補充說,美國政府對新冠大流行的反應過度,進一步削弱了美元。美聯儲爲了刺激經濟而大量印鈔也引發對美元的懷疑。
鮑爾森強調,通貨膨脹是印鈔的直接結果。他解釋說:“如果你有美元,通貨膨脹率爲9%,就像美國在2022年6月時那樣,‘那麼今年,你損失了9%的錢’。利率遠遠無法彌補這一損失。這促使世界各地的投資者和央行尋找另一種儲備貨幣——黃金價格再次上漲。”
鮑爾森指出,作爲證明,全球央行在過去的一年裏購買了創紀錄數量的黃金——“我們只是在這個趨勢的開始”。
他表示:“金價將上漲,美元將下跌——因此,在這個時候,你最好還是把投資儲備放在黃金上。”
鮑爾森補充道:“如果你擁有實物黃金,你就不會面臨地緣政治風險。我們正處於黃金需求上升趨勢的開端,通貨膨脹和地緣政治緊張局勢將決定黃金上漲的速度。今年,黃金兌美元將會升值,未來3年、5年和10年也會升值。”
鮑爾森預計,美國經濟將進入衰退(儘管只是溫和衰退),任何否認這一觀點的人只需意識到,美聯儲過去三年(截至2022年4月)的貨幣政策在經濟中創造瞭如此多的過剩流動性,其後遺症早就該出現了。
鮑爾森說:“這就像開派對一樣。我們將面臨嚴重的後遺症。在某種程度上,我們將不得不要麼償還債務,要麼讓經濟膨脹來貨幣化債務。這就是現在的情況。”
鮑爾森認爲,股市仍被高估,未來12個月主要股指將下跌。
在債券市場,這位對衝基金巨頭說,破產增加將爲高收益債券和不良債券創造機會。
鮑爾森說,那些不確定在市場上把錢投向何處的投資者,最好將部分投資組合轉爲現金,以便在股票和債券價值逆轉時購買它們。